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电动车5月销量和6月展望

纪要研报中心 · 公众号 · · 2024-06-05 17:02

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近期，中国车市展现出稳健的走势，消费者购买热情被释放，得益于以旧换新政策和市场价格的稳定性，市场销量实现显著增长。新能源车市场虽然整体销量增长不大，但部分品牌和车型表现出色，如某品牌通过多品牌战略和多款产品推出实现迅猛增长，蔚来品牌凭借多款车型的强势表现取得大幅增长，而小鹏品牌面临较大增长压力。传统燃油车在促销活动中，促销力度较新能源车更大。中国政府提出的以旧换新计划预计将拉动新能源汽车市场增长，但实际效果还需观察。市场预计七月份销量将环比下滑，全年销量目标维持在110万辆。总体来看，尽管面临各种挑战，但中国车市，特别是新能源车市场的活力和潜力仍然值得期待。

问答

问：新能源车在现值比例调整后，对销量有何影响？

答：新能源车在现值比例调整后，电量保持模式的消耗量相对现值要降到60%水平，对新能源车的销量有一定压力。调整后目标值的比例要求小于135，尽管对新能源车的影响相对微乎其微，但由于产品升级换代速度快，实际影响较小。同时，在五月份，各厂家推出了大量新品车型，推动了新能源车的快速增长。

问：五月份降价车型的分布情况如何？

答：五月份降价车型有所减少，从四月份的136款降到了10款，其中纯电动车在234月份完成了最后一批降价，插电混动和增程式车也在相应时间段内完成降价。传统燃油车在五月份则呈现跟进式降价，总共降了8款。

问：五月份新能源车和传统燃油车的销量表现如何？

答：五月份，新能源车整体表现较强，销量增长明显。环比来看，主力企业如安安、奇瑞、理想等表现不错，尤其是A级纯电动车新品降价和老款车型降价效应显著。而传统燃油车方面，尽管促销力度增加至19.7个点，但五月份销量并未进一步增长，更多表现为促销车型逐步销量提升的过程。

问：五月份新能源车与传统燃油车的促销力度变化情况如何？

答：五月份新能源车促销力度明显下降，从四月份的12.8个点降到了9.7个点，主要是因为大部分车型降价幅度较大。而传统燃油车促销力度从五月份达到19.7个点，相比上个月略有增加，但仍有所下降，但整体促销力度并未大幅增长。

问：比亚迪在五月份的表现如何？

答：比亚迪在五月份表现抢眼，插电混动和纯电动车型均有显著增长。其中，秦唐、海鸥等车型降价后销量大幅提升，比亚迪整体销量环比增长了6%，插电混动车型销量增长尤为明显，其中秦和宋pro的销量贡献较大，而纯电动车型以小车为主，国内市场全面发力，整体形成较强的增长态势。

问：特斯拉五月份的销售表现如何？

答：特斯拉五月份国内零售销量达到5万多台，环比增长17%，同比增长120%。虽然同比有所下降，主要受欧洲销量下滑和海运影响，出口量下降超过一半。特斯拉国内销量增长强劲，尤其是model 3和model y继续保持较高水平，特斯拉整体表现超出预期。

问：吉利汽车五月份的销量表现如何？

答：吉利汽车五月份表现优秀，销量环比增长14%，同比增长120%，达到58600台，创下了历史新高。吉利纯电动和插电混动全面增长，其中极氪001 表现出色，环比增长约10%。熊猫mini销量增长20%，海鸥销量虽有所下降但仍保持稳定增长。整体来看，吉利汽车五月份销量表现极其优秀。

问：在新能源汽车市场中，吉利与比亚迪的营销策略有何不同？

答：吉利在插电混动车型方面表现出了强劲的增长，达到20%左右，这表明其产品力正在通过营销力进行弥补。而比亚迪在降价三个月后仍能保持持续增长态势，这主要得益于其优秀的产品力。

问：行业前三家的表现如何？

答：行业前三家整体表现优秀，其中长安汽车表现尤为突出，销量环比增长17%，同比增长107%，达到55800辆。长安虽然面临短期压力，如短续航产品清库，但其销量增长主要得益于低价纯电动产品线的增长。

问：长安新能源车中各车型的表现如何？

答：长安新能源车中，长安深蓝SL03纯电动版小幅增长，整体表现不错。增程车型相对平稳，而插电混动车型没有出现明显增长。新车UVV对销量有小幅提升，但其他车型与四月份基本持平。

问：比亚迪降价对长安新能源车销量有何影响？

答：比亚迪降价三个月后，长安的插电混动销量并未受到明显冲击，反而呈现走强趋势，证明长安在新能源车领域表现强劲。

问：安汽车在国内及国际市场上的表现如何？

答：安汽车在国内市场表现平稳，销量提升主要通过价格小幅调整实现。而在国际市场，安汽车出口大幅增长，泰国基地和其他基地的建设也充满期待，总体表现较好。

问：奇瑞汽车和理想汽车的销量情况如何？

答：奇瑞汽车同比增长360%，环比增长38%，达到39000辆的水平，表现出色。理想汽车凭借竞争力强的产品如理想L7和L9，销量达到35000辆，环比增长55%，同比增长24%。

问：赛力斯（问界）汽车的表现如何？

答：赛力斯（问界）汽车表现不错，尤其是问界M9车型大幅增长，问界M7 和M5表现相对一般。尽管问界M9纯电动版销量不高，但在插电混动增程和增程、纯电动两个版本上均取得相对不错的成绩。

问：赛里斯本月的表现如何？未来表现预期如何？

答：赛里斯本月表现越来越好，预计未来将达到2万台水平，环比增长32%，同比增长234%。这主要是由于新车型L6以低价增量策略带来的效果，以及推出了Base版车型，降低了购车门槛，吸引了更多消费者购买。

问：赛力斯未来的产品策略是怎样的？

答：赛力斯未来的产品策略调整为强推换电模式，并通过推出Base版车型大幅降价来吸引市场，相比原车型降价7万，再加上电池租赁服务，使得购车门槛大幅降低。消费者可以通过分期付款、换电等方式实现购买，整体来看这一策略非常成功。

问：蔚来 ES6 、 ET5 、 ET7 、 EC6 等车型在五月份的表现如何？

答：蔚来ES6实现了大幅增长，环比增长60%，而ET5、ET7和EC6也分别增长了30%、20%多。领跑的表现也不错，环比增长21%，同比增长51%，其中C11和T03增量较大，而纯电动和增程车型都有所提升，尤其是零跑C11的增程版也有小幅增长。

问：小米在五月份的表现如何？

答：小米五月份环比增长22%，同比增长35%，尽管销量较上个月有所下降，但仍表现相对优秀。这主要得益于小米产业链控制能力和产品线逐步适应市场的能力，未来仍有进一步增长的空间。

问：降价车型数量在五月份相比前几个月减少了吗？

答：是的，五月份降价车型相比三、四月份明显减少，降价程度已经进入稳定期。降价车型的新车都已经到位，市场开始接受新车，消费者的购买力得到释放，预计五、六、七月份不会再有明显的降价活动。

问：今年汽车市场和新能源汽车市场的以旧换新政策对市场有多大拉动作用？

答：以旧换新政策对市场有较大的拉动作用，首先是提振了市场信心，鼓励大家去消费；其次，政策信号明确，消费者对购车有了明确的方向。虽然政策落地时间较长，但在信息透明度提高后，政策的影响逐渐显现出来。

问：在政策落地之后，消费者对政策效果是否有所期待？

答：消费者对于政策落地后是否有效果并不关注，只要政策落地，他们就会按照自己原有的消费计划进行购买。国家出台的一些促消费政策虽然存在，但效果有限，且由于资金投入有限，难以产生显著的实际促进消费的作用。

问：五月份新能源汽车销量增长情况如何？对于全年新能源汽车销量预期，现在是怎么样的？

答：五月份新能源汽车销量增长显著，政策落地对市场拉动效果明显，销量增长了百分之36%左右，达到91万辆，超出预期。虽然全年销量增长预期在24%，但前五个月的增长已经达到31%，即365万辆，显示出市场的良好发展势头。虽然市场存在一些不确定因素，但整体上看，基于前五个月的增长表现，预计全年新能源汽车销量将达到1100万辆，目前还没有进行大幅调整的计划。

问：五月份新能源汽车销量超预期的主要原因是什么？

答：五月份新能源汽车销量超预期的主要原因是政策落地，包括购车价格调整到位、增值税到期带来的小增量以及市场信心增强等因素共同作用，导致消费者购车决策被有效释放，形成了较大增长。

问：以旧换新政策在五月份对销量的影响如何？

答：以旧换新政策在五月份的实际影响并不大，只有两万多台的申请量，远低于预期，主要原因是政策的推动和普及还需要一定时间，需要国家政策明确、经销商与厂家合作，以及消费者的接受和配合。

问：对于六月份的全年销量预期是多少？

答：六月份预计销量会在90万到95万之间，较去年同期增长约12%。由于五月份提前释放了一部分销量，因此六月份的增长可能会有所放缓，但整体来说，今年的销量增长预期还是不错的，特别是特斯拉等品牌的带动作用不容忽视。

问：对于下半年特别是七月份的市场走势有何预测？

答：七月份由于市场需求相对较弱，厂家希望进行调整和修整，预计会呈现环比下滑的趋势，属于淡季中的淡季。不过，全年销量仍维持在1100万辆的判断，如果降价效果可持续，这个目标有望实现。

问：对于以旧换新政策对电动车销量的预期占比是多少？

答：对于今年378万辆以旧换新政策的规模，认为其中电动车的占比可能在60%以上，即超过200万辆。财政部在制定政策时可能倾向于新能源车，虽然具体数据尚未完全明确，但新能源车的拉动作用应大于传统燃油车。

问： 2024 年度的中央和地方资金总预算有多少？

答：2024年度中央资金为64亿，地方资金为40亿，总额为112亿。

问：报废车辆中有多少是不去拿补贴的，比如单位用车或运营车？

答：单位用车和运营车一般不会拿补贴。虽然这部分数量相对较小，但总量上可能并不准确，因为正规报废的车辆规模可能比目前预计的要大。

问：当前报废车回收的规模是多少？

答：目前测算的每年报废车回收规模在200多万辆左右，而实际的378万辆报废量可能偏低或偏高，存在矛盾。

问：是否有可能调整补贴政策以提高补贴金额或增加补贴比例？

答：正在考虑对补贴政策进行修正，包括可能增加补贴金额、提高国家与地方补贴比例等，以扩大政策的影响力和刺激更多车辆报废。

问：对于新能源汽车销量增长特别好的理想、哪吒和小鹏等品牌，是否有具体原因？

答：理想汽车通过推出L6低价车型，价格大幅降低并采取创新的租赁电池包方案，吸引了大量消费者，国内销量保持小幅增长，海外出口也有所增加。而哪吒汽车则在国外销量明显增长，但国内销量面临挑战。至于小鹏汽车，由于其车型不符合俄罗斯市场要求，出口量较少。

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