余额宝收益跌破4%，买货币基金要有B格！

基民柠檬 · 公众号 · · 2017-08-19 21:07

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余额宝收益在8月7日跌破4%关口，随后跌势有所加快，幸而最近两天有所反转，又回到3.9%以上。收益下行是整个货币基金的趋势，随着6月份渐行渐远，在高收益时节拿到的资产逐步到期，收益肯定是要下降的，毕竟最近一段时间的市场利率比那个时候要低不少。

在高度同质化的市场，竞争最大的杀手锏就是价格战，之前就说过这件事，现在价格战愈演愈烈，一大体现就是现在申购起点亲民的B类货币基金越来越多了，买货币基金有点B格，收益就能提升不少呢！

如上五只货币基金的B类购买起点目前都达到了小散触手可及的高度，当然收益率也个个都高于余额宝，最高的大概有0.6~0.7%的样子（剔除个别基金集中兑现收益的情况后），相当于1万本金一年多收60~70元软妹币的水平，这个水平还是不低的了。

至于为什么会有如此之大的收益差距，主要原因是费率的差异，余额宝的管理费为0.30%/年，托管费为0.08%/年，销售服务费为0.25%/年，综合费率高达0.63%一年，对比这几只0.2-0.21%的费率，一年因为费率原因多分走投资者0.42%-0.43%的收益，也就是四十多元，另一方面余额宝庞大的规模也决定了它的运作注定要牺牲一些收益上的追求，换谁来管都没有用。

B类以往高起点，主要针对机构客户和大客户降低了销售服务费率，现在降低了申购起点，也就是变相给散户们降低了销售服务费，让利于更多的投资者，不过我们也可以注意到，这样的让利目前主要集中在各大基金公司的直销渠道，因为即便还有其他渠道销售同一只基金，也不会支持T+0赎回，各家都是在自家的直销渠道提供相关基金的T+0赎回业务。相应的，为了获取高收益，投资者就要去各家基金公司的直销开户才可以，对于柠檬君这样的老江湖来说，早就开了户无所谓，对于很多新人来说，新开户还是颇多不便的，对于很多人来说记密码实在是一件令人头疼的事情。不过也得体谅人家基金公司，让利那么多，不就是为了争夺客户嘛，尤其是新客户！

有一些投基技巧可以分享：针对不同资金的用途，其实是可以优化货币基金选择的，比如说准备随时买基金的话，可以考虑选择在天天基金买南方天天利B和招商招利宝B，结合超级转换功能的运用，可以灵活切换到绝大多数基金去，譬如参加818财富节里的货币基金活动，也是可以利用超级转换的，只是耽误转换期间的交易，合理规划就好了，这样就可以摆脱直销多开户管理不方便的苦恼了。最后也特别提示一下，不是所有的B类都代表费率最优惠的份额，个别货币基金不是的，千万不要想当然。