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银行理财，如何注意风险

银保监微课堂 · 公众号 · · 2019-04-04 07:08

正文

风险

案例

小王去年大学毕业，刚刚拿到了人生第一笔年终奖，兴致勃勃地去银行选了一款预期年化收益26%、中低风险等级、稳健增长的理财产品进行投资理财。

但不料，两个月后小王查看收益，却发现不仅没赚，还亏了15%。

为什么列为中低风险、稳健增长的产品还能赔钱呢？难道是银行骗人么？

本期我们来看看，如何正确判断理财的风险。

消费者需正视投资风险

“高收益必定伴随着高风险，但高风险未必最终能带来高收益”—这是您在任何投资活动前都必须牢记的规律。

理财产品也遵循这一规律，正因为理财产品的风险高于普通存款，因此能有机会获得高于存款利息的理财收益。但在投资不同理财产品时，人们往往只看到产品描述的收益，而忽视了相应的风险。

不同理财产品的风险种类不同，相同的理财产品买入时机、买入价格等因素不同，所需承受的风险的程度也可能不同。

一般规律是：保证收益类产品的约定收益较低，风险也较低；非保证收益类产品的收益潜力较大，但风险也较高。个人投资者应根据自身对理财产品风险的理解能力和承受能力，选择适合的产品类型。

风险判断的技巧

1. 如何看待预期收益

预期收益≠实际收益，所以选择理财产品，首先要认真阅读《产品说明书》，关注【保本比例】和【风险等级】，在此基础上再看【预期收益】，这样，至少你能清醒地认识到：哪些产品一定有收益，哪些不一定，风险高不高。

2. 如何看待“稳健型”风险分类

根据《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》的规定，金融机构开展资产管理业务时不得承诺保本保收益。出现兑付困难时，金融机构不得以任何形式垫资兑付。

也就是说，保本保收益的产品已经不存在了。在消费者最关注的“稳健型”的理财类型里，包括银行理财、债券基金、养老保障管理产品、以及券商理财等类型。

但其中也有风险的区分，根据历史情况来看，银行自己的理财产品风险较代销的产品更低。

晓保提醒

接受金融机构提供个人理财服务时，您应注意以下几点：

1.在银行咨询个人理财产品或接受个人理财产品推介时，应选择专业理财人员提供服务。

2.要注意保证收益类产品与存款不同。保证收益类产品的保证收益一般都会具有附加条件，这种附加条件可能是银行具有提前终止权，或银行具有本金和利息支付的币种选择权等等。附加条件所带来的风险完全由客户承担。

3.选择非保证收益类产品，要注意最高收益和预期收益不等同于实际收益。无论是最高还是预期收益率，银行都不具有保证支付义务，最终的实际收益率可能与最高或预期收益率出现偏差。

4.应要求理财业务人员揭示产品的全部风险，描述可能发生的最不利的投资结果，以及规避风险的各种可能方式。

5.在选择产品时，您还应该了解银行在理财投资中的角色和义务，例如银行进行信息披露的频率和范围，或对资金头寸的监控职责等。

6.最后，应了解银行销售理财产品的权利，明确认购费、管理费、托管费、赎回费的计算方法、实际收取人和收取时间。