集团化后估值大幅上涨，一个怎样的市场能开启优分期的化反密码？

【听杨姐说】

“我的估值至少再增加三分之一！”原优分期 CEO 房平穿着一身休闲款 T 恤和短裤，坐在自己办公室的沙发里说——现在他的正确头衔其实已经变成“和创金服创始人兼 CEO ”。

但如果现在登录优分期的 APP ，你会发现这家曾经主打校园分期市场的公司现在并没有特别注重自家电商平台上 SKU 的多少。房平的理由是，电商形式的金融并不是他真正想要的——在他看来，和创金服既然给自己的定位是一家“金融公司”，那么做金融就要单纯地去做金融！

或许这是房平在比较了综合因素的情况下得出的一个必然结论，无论是分期乐与京东联手，还是趣分期自建一个有很多电商一起玩的电商平台，市场最大也就是 3000 万校园学生市场这个小池子，而房平和他的和创金服要做的，应该是真正的消费金融贷款，给所有人，给所有行业。

“即便我和竞争对手能有同样的销售量，价格只能做到和他一样，但是你的方便程度和物流程度怎么去和京东抗衡呢？他投的是一百个亿上千个亿去做这个事情，你能投多少钱？”房平说：“既然我们要做的是金融，就直接去做金融，不再自己搭建场景做电商可能才是最好的选择。”

正在积极按照这个方向发展的优分期，目前有近千万用户， 2016 年 3 月份已经开始实现了盈利 。

“离开实物”的消费金融

如果说原本校园分期市场给资本市场讲的是一个更加“垂直在校园而风险可控”的逻辑，那么房平现在的生意模式则回归了“贷款”的本质：就是给需要的人借钱。

“你只要给到他足够的钱的话，他想买的东西都可以买到，我们就可能从中赚取利差，但所有的电商公司，包括京东，现在还都在亏损。”房平的逻辑是，电商公司都亏，按照以前的模式，校园分期贷款公司如何能够赚——因为校园分期公司们无疑就像是京东的一个分销商。

所以，房平不想再依照苦哈哈的电商逻辑来赚钱，因为那会非常非常辛苦，正常的情况下只能依赖爆款， 20% 的产品反而会贡献 80% 的销量。

离开电商依然能够做消费金融——“消费金融广义的定义是无信贷的、低额的贷款，就是消费金融。现在我们的消费金融分两块，一个是有场景，有实物交易过程的；另一个就是现金消费贷，不需要理由，我们只提供小额贷款。”房 平 说，两边的风险几乎一致，前提是，必须由和创金服来判断你的偿还能力，即审核。

按照房平设计的逻辑，离开校园金融的分销模式也不会增加特别多的危险性——此前的校园金融不过是让消费成为贷款的主要目的，并通过学生用户填写地址、身份等一系列信息做辅助保证，去降低风险。

现在如果做服务类非实物的消费金融，则可以通过“刺激”用户主动上传很多身份信息来对其进行识别——例如贷款人如果愿意告诉和创金服自己贷款的用途就可以获得一些更低的利率，或者可以提高信用评级，获得更大额度的贷款机会。

这样的想法，房平从去年就开始慢慢酝酿：弱化电商，开始主打消费金融。

平台背后的平台

房平决心“重服务轻实物”的贷款方针，或许还与校园市场的用户群毕业流失率较高，且在离开学校后的主要诉求会扩展到各种非实物领域有关：他们会需要继续深造，去报个新东方；他们从大学校园毕业后会需要租房子，一个季度就要六七千元，这是刚性需求；他们更可能需要去贷款买个二手车……

因此，和创金服旗下的“简单借款”在今年 4 月份灰度上线， 8 月正式上线。

简单借款的定位正是面向非校园人群的小额信贷产品，借贷金额在 100 至 5000 元左右，借贷周期为 14 至 28 天——这款针对白领和蓝领阶层的简单借款，目的是解决这类用户短期资金短缺、周转的问题。

“当然，未来简单借款将结合更多的消费场景，给用户提供现金分期服务。”房平说，这就如同信用卡也可以有提现服务一样。

但是，做到这些对于房平来讲并不能满足自己的“野心”，除了向非校园市场拓展，房平还希望未来和创金服能为各行各业提供“全套分期消费解决方案”，为此和创金服开发了另一个基于消费场景的平台——和创汇金。

和创汇金根据 企业和用户提供的数据资料，对用户的消费行为进行风控分析和信用评估，为企业和用户提供从风控到授信到资金供给的服务。

例如，中国人现在对英语学习越来越重视，当有学生需要贷款的时候，这些教育机构不用自己再去开发一套贷款、风控解决方案，不用再自己建立一支金融团队来审核，完全可以直接接入和创汇金这套“系统”即可。

这样，和创汇金就变成了提供解决方案供应商——且房平完全可以把这套解决方案快速复制到其他领域：医美、汽车、旅游、租房、教育……换句话说，由自己来建立场景的阶段即将结束，房平试图通过与第三方合作的方式来迅速构建场景，而自己则回归金融贷款的主业，做好自己的核心竞争力——风控。

“自己去建场景的话相对来说是不济经不效率的，对于那些大的 B 来说短期之内建一个金融这样的东西也是不能实现的。而且很多公司我相信他们也可能不愿意做这块。要承担的风险也是蛮复杂的。”房平说。

面对一个即将井喷的贷款消费时代来临，房平有一个“速成”的计划，即每个领域和创金服只要抓住头部的几个平台——总有那些 20% 的公司能够占据 80% 的市场份额，和创金服就能抓住这个垂直市场的大部分江山。

或许此刻你会认为未来这个弱化实物贷款的和创金服将成为一个估值有限的 B2B 公司（一般来讲， TO B 公司的估值都没有 TO C 的公司估值高），那你就大错特错了，和创金服的“小内心”里其实仍然是坚定的 TO C 。

曲线“革命”

房平手里还有一个杀手锏——就是风控，当消费场景中的第三方平台需要审核一个客户的贷款能力时，需要将这个用户的所有资料都传到和创金服的风控体系上，每一个客户都需要和创金服来“体检”，因此和创金服的风控系统将通过第三方平台积攒所有用户的信用记录及用户画像，通过