消费没那么差

大疫三年，对于消费型企业，是一场炼狱，也是一场重生。

整个市场的消费数据和每个人的感官，是有偏差的，例如：

• 为什么每天都是裁员降薪的新闻，奢侈品的销售却节节升高？
  

• 为什么过年时候，连深圳这种外来人口城市的景点都堵满了人，酒店价格还涨了很多？

• 为什么周末的购物中心里挤满了人？--当然，我说的是做得好的购物中心

我们在上一期播客里聊到“供给侧改革”这个词，除了官方对于煤炭、石油、房地产之类的供给侧调控，其实在竞争更为开放、激烈的民营领域，也存在着另一种形式的“供给侧改革”，就是 专业的，吃掉混事的，长期主义的，吃掉赚快钱，稳健的，吃掉激进的。

我们做股票投资，可以少关心一些大数据，多关心一些微观数据，考试卷再难，优等生也能拿到好分数。

这几天财报季，可以看到几个典型的消费行业的公司，业绩大幅增长，泡泡玛特、名创优品、江南布衣之类，看起来平平无奇，其实在各自的领域都极具竞争力。

• 泡泡玛特的大幅增长，说明我们的IP和文化力量，正在冉冉升起；

  

• 江南布衣的业绩，表明我们的审美和服装，远不止直播间的“九块九”包邮；

• 名创优品海外和国内业绩，接近持平，表明全世界都喜欢又便宜又好的东西，这个意愿，是任何制裁都难以左右的。