新方向多，与其轮动不如聚焦

一、今日盘面分析及明日操作策略

今日大盘低开震荡上涨 0.29% ，深市则有创业板指跌 0.11% 。豆包 AI 、 AI 眼镜 + 消费电子、零售 + 食品 + 服装、量子科技、铜互联 + 算力、上海国企、地产等热点板块相对强势，保险 + 银行 + 券商、次新、 Sora 、固态电池等趋弱。七成来个股上涨，涨停板 146 个，其中一字板 7 个，涨停被砸个股 35 个。跌停板 12 个，另有 8 个跌逾 10cm ，大跌 5% 以上个股则有 105 个。

市场呈现出震荡分化走势，金融权重拖累指数，热点题材则比较活跃。盘面的问题是情绪割裂在继续，而热点轮动加快。情绪割裂的直接反映是同个热点方向却是赚钱效应和亏钱效应伴随，而且这个现象是已经存在好几天了。之前炒的 AI 应用下跌，却挖掘起了同是 AI 应用方向的豆包概念；机器人概念昨天炒的分支神经网络概念没持续，却又挖掘出了机器狗方向； 20cm 涨停有那么多，然而昨天涨停的却没几个红的···今天的新方向还有上海国企和量子科技等，太多方向了，就像是各路资金各搞个的，东拉西扯以至于没能撬动市场。

资金老想着打造新方向，一味求新的话怎么能有持续性。明天再去追求新方向就没必要了，持续性只会越来越差，把最近炒出热度的那些聚焦炒好就不错了。近期行情持续性的主线是机器人，其他则是轮动， AI 应用和消费是这几天才体现出的持续性。短线主要还是看这三块，只是在那么割裂的接力情绪背景下都会面临节奏问题。机器人概念炒久了有分化很正常，个股逐渐转向逻辑和趋势。因为情绪割裂，而消费炒的基本上是情绪小票，所以分化即淘汰赛。 AI 应用方向最近的节奏最不连贯，然而却又是反复活跃的态势，那就基本上不适合大炒起来后才去，早一步买卖的节奏更为重要。

大盘窄幅震荡收小阳，在金融权重集体那么弱的背景下没跌其实就已不易。不过市场真正发力是必然需要金融权重出力的，否则尽管有题材活跃但终究缺乏进攻的气势。一旦出现权重搭台，题材唱戏的格局的话盘面就会好很多。当前机会不少，问题在于缺乏稳定性，割裂的情绪下短线激进的风格就是可能大赚也容易大亏。今天稳住了没跌就没问题，短线大体是震荡反弹的节奏，再消化一下割裂的情绪后就会更好做。总的来说，对于大势是看好，短线操作上还要看对热点题材及其节奏的把握，多看趋势性反复炒及分歧砸不死而走出来的票。一言不合就核按钮那种欢乐豆玩法要不得。

二、盘中主要热点题材

1、消费

食品：一鸣食品、惠发食品、海欣食品、李子园、良品铺子、巴比食品、桃李面包、佳隆股份、圣达生物

零售：中百集团、文峰股份、友好集团、东百集团、茂业商业、大商股份、大连友谊、杭州解百

纺织服饰：莱坤通灵、红蜻蜓、比音勒芬、嘉麟杰、迎丰股份

家电：帅丰电器、春光科技

酿酒：中锐股份、皇台酒业

餐饮：西安饮食

旅游：莱茵体育

2、机器人

机器人：宁波精达、日海智能、中威电子、赛象科技、大立科技

人形机器人：爱仕达、奋达科技、景业智能、汉宇集团

机器狗：建设工业、申昊科技、银河电子、北纬科技

人形机器人 +PEEK ：中欣氟材

石墨烯 + 机器人：华丽家族

3、 AI 应用 + 豆包

抖音 + 数字营销：三维通信、环球印务、引力传媒、省广集团、天龙集团

字节跳动 + 算力：亚康股份、亚康股份

豆包 +AI 玩具：移远通信、乐鑫科技

豆包 + 数据训练：海天瑞声

豆包 +AI 耳机：中科蓝讯

AIGC+ 版权素材：视觉中国

抖音 + 数字阅读：掌阅科技

AI 玩具：实丰文化

4、消费电子

AI 眼镜：赢通通讯、天键股份、卓翼科技、星星科技、英派斯

消费电子：胜利精密、哈森股份、奥海科技、冠捷科技

AI 智能耳机：漫步者

5、上海本地国企：复旦复华、开创国际、开开实业、第一医药、上海物贸、市北高新、上海九百、金枫酒业、交运股份、益民集团、中华企业、锦江在线、上实发展、兰生股份

6、量子科技：星光股份、达华智能、格尔软件、神州信息、禾信仪器

7、地产：居然智家、华远地产、栖霞建设、新华联、津投城开、南山控股

8、其他

园林生态：文科股份、普邦股份、棕榈股份

海南自贸：海南发展、海南瑞泽、海峡股份

芯片：盈方微、翱捷科技、博通集成

汽车服务：浩物股份、申华控股

资产注入预期 + 芯片：东方智造

新疆本地 + 纺织机械：卓郎智能

谷子经济 + 跨境电商：创源股份

AI 审核 + 工业母机：汇洲智能

铝材 + 汽车轻量化：利源股份

电缆 + 高速铜连接：鑫科材料

定增 + 股权变更：华菱精工

化纤 + 参股金融：江南高纤

建筑装饰 + 稀土：创兴资源

食品包装 + 抖音：昇兴股份

收购 + 生物基：宜宾纸业

收购 + 半导体：友阿股份

汽配 + 车联网：日上集团

特斯拉 + 汽车：春兴精工

传媒 + 数字营销：粤传媒

化肥：赤天化、金正大

电力 + 有色：梅雁吉祥

电力