专栏名称: 金融监管研究院

我们专注于跨业资管、外汇、跨境人民币、自贸区、银行间债券、交易所债券、金融业牌照及业务资质等领域的研究。

拒绝碎片化，打造金融业务知识体系

金融监管研究院 · 公众号 · 金融 · 2020-12-27 14:50

正文

金融监管研究院孙海波寄语：

金融全体系，是法询每年更新的经典线下课程。院长团队精心设计大纲知识点，确保知识点精准实战并连接为体系逻辑。精心打磨课程PPT，筛选法询高级讲师，保证内容的最新时效性和业务实战性。通过打造经典核心课程，建立互动交流的金融体系生态圈。

即便仅仅是银行业，金融知识体系非常庞杂，如何杜绝碎片化的知识学习，有一个成体系的总结和学习机会，我们一直在尝试和思考，希望通过8天内容给大家呈现不一样的金融学习课堂。

本次课程希望同时强化学员和法询的联系和纽带，凡是完整参加金融全体系基础班或者进阶班学员，都可以获得后续法询一年期的资源共享：包括法询丰富的人脉资源、业内渠道、赠送法询纸质研究报告、答疑、往期学员名录等，我们希望借着这4天或者8天时光，共建长久学习交流的平台，相互促进成长。希望这个课程成为我们经典内容。

一

时间地点

【 2021.01.14—17日上海站】

二

讲师团队介绍

【孙海波】

上海法询金融信息服务有限公司创办人，金融监管研究院创办人。

长期从事金融监管政策研究，专注银行理财、债券市场、金融基础设施、资管等监管政策研究，服务于各类型金融机构。

【伍老师】（基础班）

国内大型券商首席经济学家。曾长期供职于央行货币政策部门，并在国际货币基金组织担任经济学家。

【H老师】 （基础班）

知名股份制银行任职总行产品经理、分行总经理助理、支行行长等多个岗位，历经公司、零售、资管等多个条线，对银行体系有着最深的体验和理解。

【黄再再】

高级合伙人律师、财政部政府和社会资本合作（PPP）中心专家、中国政法大学PPP研究中心专家委员会委员、华南国际经济贸易仲裁委员会（深圳国际仲裁院）PPP专业委员会委员、中国保险资产管理业协会第一届法律合规专业委员会委员，曾多次被Chambers and Partners、LEGALBAND等法律评级机构评选为专业领域卓越律师。主要的业务领域为基础设施与项目融资、资产管理与资产证券化、保险，曾在金融机构中从事法律合规工作。

【王志毅】

金融监管研究院副院长、外汇研究部负责人，资深跨境金融专家。曾任大型国有商业银行自贸区分行国际部经理助理，11年一线国际业务经验，基础知识扎实，业务能力全面。

三

课程大纲

第六讲同业业务和金融市场业务

孙海波 01月14日内容

一、同业业务基本定义和特点

（一）同业业务的部门架构

（二）同业业务部和金融市场部异同点

（三）只要交易对手是同业就叫同业业务？

（四）同业融资和同业投资特点

二、传统 3 项同业业务类型和特点

（一）同业负债2019年的总体趋势

（二）同业拆借

1.参与主体

2.价格指标、成交型、报价型

3.实际期限和用途

（三）买入返售、卖出回购

1.标与非标

2.买断式和质押式

3.R和DR,Libor取消后国内利率体系建设

（四）同业业务12个典型违规案例分析详解

1、资本和拨备计提

2、同业存单案例

3、同业专营案例

4、同业授信案例

5、委托定向投资

6、同业监管比例

7、卖出回购案例

8、如何理解限控领域

9、结构性存款的起落和处罚

10、纯资金通道和代持、兜底

11、私募ABS

12、同业借款

三、同业投资及非标

（一）同业投资生存逻辑

（二）同业投资穿透逻辑

1.授信、大额风险暴露穿透

2.五级分类穿透

3.资本金穿透

4.资金流向审查穿透

（三）同业理财骤降

（四）同业投资大额风险暴露及授信

1.匿名客户穿透尺度？

2.附加风险资本如何界定？

（五）年报看各家银行同业投资科目变动趋势

四、同业业务对其他几项指标的影响

（一）主要是LCR、NSFR和LMR三项指标；同业负债不能超过总负债1/3；同业融出不超过融出方一级净资本50%

（二）同业业务资产负债匹配

（三）如何用同业业务调节LCR

（四）为何LMR会大幅度压缩同业业务空间

（五）同业业务不需要缴纳法定存款准备金

（六）MPA的影响

R007-DR007（2015-2016）季末特征

R007-DR007（2017-2020）季末特征

第七讲 “后资管时代”的资管新格局

黄再再 01月14日内容

一、资管新规现阶段能否实现对资管产品及机构的统一监管

资管行业的上位法分析
资管行业机构分业监管与功能统一监管相结合的监管体制
资管产品对资管新规的例外适用情形
直接催生了两大新的资管主体
禁止刚性兑付
禁止资金池
确定了相对统一的产品标准
限制非标债权投资
限制多层嵌套
非标债权&权益类投资
产品端&投资端
结构化&平层
嵌套式产品&单一产品
通道业务&主动管理业务
银行、信托、券商、基子及基金管理人&保险机构
向市场募资的机构&主要管理关联方资金的机构
保险资管&保险资金
银行理财子公司
公募基金
信托
券商及基子资管
私募基金
保险资管

第八讲解构保险资产管理——业务模式与投资方向

黄再再 01月14日全天

一、理解保险资金与保险资金运用的监管

（一）什么是保险资金

简要分析保险资金的来源和所包含的主要资金类型。

（二）保险资金投资的特点

1.分析保险资金运用的基本特点：安全性、收益性、流动性。

2.简要说明保险资金运用的上述特点对保险资金投资的影响。

3.分析保险资金投资与其他金融机构投资的差异。

（三）保险资金投资中的主要主体

1.主体之一：保险公司

2.主体之二：保险资产管理公司

（四）了解保险资金投资的监管体系

1.监管主体：中国银保监会

2.中国保险资产管理业协会、中保登

3.“白名单制”

4.“行业金融产品”

二、保险资产管理公司的受托管理业务

结合《保险资金委托投资管理暂行办法》等相关规定，说明保险资产管理公司的受托管理业务。

三、保险资产管理公司的产品业务

（一）债权投资计划

1.交易结构

简要说明债权投资计划的交易结构。

2.相关主体的条件

说明委托人、托管人、独立监督人、融资主体等主体需要符合的条件。并且，重点分析保险资金对融资主体的选择标准。

3.投资项目

说明作为投资标的的项目需要达到的合规条件。同时，分析保险资金对投资项目的选择标准和偏好。

同时，说明投资项目如为非基础设施不动产项目的，投资项目需要符合的保险资金投资不动产方面的监管规定。

4.增信结构

说明债权投资计划的增信结构。同时，说明免增信需要达到的条件。

5.登记

说明债权投资计划的登记程序。

（二）股权投资计划与保险私募基金

1.说明保险资金投资股权的基本方式：直接投资股权、投资基金。

2.股权投资计划

分析股权投资计划设立与投资的过程中的监管要求。

3.保险私募基金

（三）组合类产品

结合《组合类保险资产管理产品实施细则》等相关规定，说明组合类产品的设立、投资等方面的要求。

四、保险资产管理公司与其他金融机构的合作

结合《关于保险资金投资集合资金信托有关事项的通知》等规定，重点说明保险资金投资信托的相关规定。

第九讲《民法典》、九民纪要对金融业务的影响

黄再再 01月15日全天

一、前言

1.《民法典》的立法过程与重大意义

简要说明《民法典》的立法过程与《民法典》制订的重要意义。

2.九民纪要的发布与对金融业务的影响

简要说明九民纪要发布与所其体现的法院民商事审判工作原则。

二、《民法典》对合同效力的影响

1.《合同法》、《民法典》与合同效力相关的规定比较分析

就《合同法》、《民法典》关于合同效力的规定进行对比，并且，结合九民纪要，说明法律与司法政策在合同效力方面的规定的变化情况。

2.关于合同效力的规定对实务的影响

基于前述对比，分析关于合同效力的规定对实务中各种交易结构的影响。

三、九民纪要项下各方主体权利与责任的认定——从资产管理业务角度的分析

1.分析资产管理产品法律关系的性质，并分析信托法律关系对资产管理产品相关主体权利与责任认定的影响。

2.分析管理人的权利与责任，以及九民纪要相关条款对管理人的责任认定可能产生的影响。

3.分析托管人的权利与责任，并结合实例说明托管人的责任认定。

四、《民法典》对信用增级的影响

1.保证

结合《民法典》与九民纪要的规定，分析保证相关条文和司法政策的修改或者变化，并说明此种修改对保证实务操作的影响。

同时，结合最高人民法院的相关案例，就担保决议的审查进行分析。

2.抵质押

结合《民法典》与九民纪要的规定，分析抵质押相关条文和司法政策的修改或者变化，并说明此种修改对抵质押实务操作的影响。

3.新型增信方式

结合《民法典》与九民纪要的规定，分析债务加入、回购、差额补足、流动性支持等新型增信方式相关条文和司法政策的修改或者变化，并说明此种修改对债务加入、回购、差额补足、流动性支持等新型增信方式实务操作的影响。

第十讲商业银行各类计算公式

孙海波 01月16日全天

一、监管指标与监管评级

（一）32项主要监管指标可以分为哪几类？哪些属于监测指标，哪些属于监管指标？达标频率如何？

（二）CAMELS+定量评级指标中的各个字母所表示的含义是什么？

（三）如何理解监管评级相对于外部评级的不同点？

（四）评级等级和监管的关系是什么？评级结果会和业务挂钩么？

（五）央行宏观审慎评估

1. 2020年MPA新增3类行业的信贷评估指标

2.央行MPA，央行监管评级，银保监会的监管评级差异

二、贷款相关指标

（一）民营企业增量指标

（二）并购贷款集中度比例

（三）小微、三农贷款比例

1. 小微企业不良率

2. 小微贷款增速指标的调整

3. 普惠小微企业信贷余额及增长率

4.“首贷户”占比要求

（四）项目资本金要求及其他贷款融资比例

1. 最新项目资本金要求

2. 银团贷款

3. 汽车贷款

（五）央行信贷额度管理，也称“合意贷款”

（六）农村金融机构特殊指标

（七）村镇银行考核基础指标

三、信用风险

（一）信用风险指标分类及概述

（二）资产质量指标

1. 一级不良资产率

2. 二级不良贷款率

（三）集中度指标—单一集团客户授信集中度与单一客户贷款集中度

1. 单一集团客户授信集中度

2. 单一客户贷款集中度

3. 全部关联度

（四）逾贷比

（五）集中度指标—户均贷款余额

（六）风险迁徙类指标

1. 正常贷款迁徙率（一级指标）

2. 正常类贷款迁徙率及关注类贷款迁徙率（二级指标）

3. 不良贷款迁徙率

（七）风险递补类指标

1. 盈利性指标

①成本收入比（监管指标）

②资产利润率（监管指标）

③资本利润率（监管指标）

2. 准备金充足程度

①资产损失准备率

②贷款损失准备充足率（贷款损失准备、拨备率及拨备覆盖率）

③最新的动态贷款拨备率和拨备覆盖率

（八）大额风险暴露

1. 表内授信风险暴露

2. 特定风险暴露

3. 交易账簿风险暴露

4. 交易对手信用风险暴露

5.潜在风险暴露及其他风险暴露

四、市场风险、操作风险

（一）市场风险指标

1. 市场风险加权资产（巴Ⅲ）

2. 市场风险核心指标

（二）操作风险指标

1. 操作风险加权资产（巴Ⅲ）

2. 操作风险核心指标

五、流动性风险指标

（一）监管指标

1.流动性覆盖率（LCR）

2.净稳定资金比例（NSFR）

3.流动性比例

4.流动性匹配率（LMR）

5.优质流动性资产充足率

6.月末存款偏离度

（二）监测指标

1.存贷比

2.流动性缺口

3.流动性缺口率

4.核心负债比例

5.同业融入比例

6.最大十户存款比例

7.最大百家同业融入比例

8.超额备付金率

9.同业市场负债比例

10.同业融资限额