现今贷款购车早已不是什么新鲜事，越来越多的消费者加入了贷款购车的大军。特别是各大厂商不断推出的“贴息”让利活动，很大程度上让想要贷款买车的人减少了对车贷高利率的顾虑。
走访几家4S店你也会发现，相较过去“清一色”的降价促销横幅、展板，如今店里出现了很多如贴息贷款、“0利率”等各类贷款促销宣传广告的踪影。显然，贴息免息早已从以往个别厂商短期的一种促销手段演变为各大车企和4S店的常规营销策略，也成为汽车金融公司贷款购车方案的亮点标签。
把时间轴拨回十几年前，那时的我们可能不会想到，所谓的贴息促销特别是零利率贷款在将来会发展得如此如火如荼。
当时在国内，1996年天津汽车工业销售总公司曾推出天津市民贷款购夏利可贴息2个百分点的短期活动；2002年湖北国盛实业公司推出不足一个月的“零利率”购车；2003年北方汽车信用担保公司曾与经销商合作，给予抗击非典的医护人员20%的贷款购车利息优惠补贴。这些零星的贴息活动或是单个企业基于提升品牌形象之目的，或是经销商由于业绩不佳搞出的噱头，并未受到太多关注。
而在汽车工业起步早的欧美，汽车金融高渗透率下车企联合旗下汽车金融公司的贴息活动明显较同期的国内普遍。不过那时的贴息促销仍未像降价促销一样常规化。
甚至在9.11事件爆发后，通用、福特等车企采取的“零利率”信贷方式让美国车市销量大增，其也一度被认为是特殊时期的产物，不太可能被厂商长期采用。丰田等日本车企彼时还认为，免息贷款促销会影响其品牌形象。
但随着免息贴息计划中止、汽车销量大幅下滑，这项并不普遍的促销措施才慢慢恢复，并在美国愈演愈烈，而后又被许多汽车厂商引进到其他区域市场。我国在2006年、2007年也出现了不少厂家或经销商推出的贴息贷款活动。
具体而言，《汽车金融公司管理办法》及《汽车金融公司管理办法实施细则》出台后，上汽通用汽车金融、大众汽车金融（中国）、丰田汽车金融(中国)等汽车金融公司先后成立，与商业银行展开竞争。为应对上调的车贷利率，一些厂商或联手旗下汽车金融公司，或与银行合作，针对一些车型给予贴息促销优惠，如“2007别克精英理财计划”。
不过这个时期的贴息促销虽提升了一定销量、吸引了部分人的眼球，但模式并未如国外那样受到热捧。一方面，当时规定对汽车金融公司的借款利率有限制（上浮不能超过30％，下浮不能超过10％），低息及零利率贷款在国内较难实现。另一方面，国内完善的征信体系和相应配套环境还未建立起来。消费者贷款购车的消费观念也不成熟。对很多消费者而言，那时的贴息贷款未必真实惠。
2008年新的《汽车金融公司管理办法》打破了对汽车金融公司的原利率限制，且经过几年的市场培育和客户群培育，越来越多的汽车金融公司“祭出”各种免息贴息的信贷业务。没有金融公司的车企也纷纷牵手银行，采用一些贴息贷款的促销手段。
实际数据也表明，相比直接降价，采用贴息免息的方式对销量的拉动作用更加明显。消费者在无需支付更多车贷利息的情况下，既可以满足自己的购车需求，又能够缓解现金流压力。于车企而言，贴息促销可以在提振销量的同时稳定车价。且车企的贴息费用，很多时候是低于直接降价损失的利润的。从经销商角度来说，免息贴息则可以让更多客户贷款买车从中获取一定的佣金收益和手续费收入。
当时通过这种促销方式在国内市场上占得先机的主要是一些合资品牌，如别克、雪佛兰、大众、丰田等。特别是宝马、奥迪、奔驰等豪华车品牌，在2009年已经纷纷把贴息、零利率优惠贷款作为其主打的促销方式。当然，长安、吉利、传祺等主流自主品牌也紧随其后，推出了各类贴息、免息贷款优惠政策。
基于此，和厂商联系紧密的各家汽车金融公司的盈利状况出现好转，并逐步实现较高的增长率。虽然利率比银行高，但车企提供的包括贷款利息补贴在内的多种购车优惠方案，对消费者很具有吸引力。
2010年以后，贴息贷款促销已普遍成为各大厂商常规的促销、营销方式。现今各种品牌车型促销信息中都常见“厂家贴息让利销售”的字眼，4S店也越来越希望消费者采用贷款方式以赚取“返点”。对于贷款购车消费者来说，贴息优惠仿佛成为一件“理所当然”的事情。
作为一种涉及多领域的组合营销方式，免息、贴息贷款方式对于厂商的意义早已不仅仅是提升当期销量那么简单，还有谋求更多盈利点、培育客户忠诚度及宣扬品牌形象的诸多考虑。
毕竟随着车市增速的放缓，汽车产业链的利润点正在从前端的新车销售向后端的售后维修、二手车及汽车金融服务转移，车企盈利模式的转变也势在必行。通过贴息吸引消费者贷款，有利于建立厂家、4S店、汽车金融公司与客户的长期联系，进行多次沟通。如此可以增加客户对汽车品牌的认知度，当用户几年后换车时还会考虑购买此品牌车。且贴息贷款营销能够促进车企和经销商开展保险、租赁、二手车置换等一系列增值服务。
同时近几年我国汽车金融发展火热，但和国外相比，国内汽车金融渗透率还不高。正是如此，再结合我国汽车保有量规模和二手车未来前景，国内汽车金融的市场空间有多大可想而知。所以从引导和适应国内消费观念转变的层面出发，厂商势必会越来越青睐采用贴息贷款的营销方式取代直接降价，以挖掘客户需求。
不得不提的是，汽车金融公司也是贴息、免息贷款营销的重要参与者和受益者。由于汽车金融公司与厂家和经销商关系密切，基本上厂家品牌所有车型的贷款方案都可以拿到车企或经销商的贴息，贴息后的利率较银行会有一定优势。我们从汽车金融同行之间的交流中也可知，贴息、免息已被视为汽车金融公司在提供信贷服务上与其他资金方竞争的亮点优势。
综上可知，不止于一种单纯的促销手段，贴息、免息早已演变为诸多参与方的营销盛宴。而在未来，贴息贷款方式势必不再只是营销方式，它会像国外那样成为人们购车的一种主流方式。
