【天风电子】每日资讯：行业情况更新、行业新闻及公告20190211

1、行业情况更新

2、本日电子行情

3、重点公司公告

【德豪润达】关于无法按期归还募集资金的公告

【得润电子】关于子公司获得沃尔沃业务订单的公告

【利达光电】股票交易异常波动公告

【德豪润达 】关于子公司珠海德豪润达电气有限公司获得政府奖励的公告

【佛山照明】关于控股股东一致行动人部分股份质押的公告

【华金资本】关于公司副总裁辞职的公告

【力源信息 】关于首次回购公司股份的公告

4、核心行业新闻

半导体：

中华电ICT营收保持乐观，自驾车测试中

追加能源部门预算后，东芝营业利润将砍半

ST和现代Autron携手共建环保汽车解决方案联合开发实验室

存储器价格持续下滑，南亚科1月营收同比降3成

消费电子：

争“全球第一” 三星将抢先华为4天发表5G折叠手机

台积电将成苹果A13芯片独家供应商

AirPods 2将配备特殊防滑涂层，或在今年春季

汽车电子:

五阶段油耗是技术线路的考验

2019新能源车遇“心病”

光电显示&照明：

三星显示器时隔七年重启大型OLED投资

今年4K电视占比将过半 8K电视占比仍低

军工电子：

美国防部云战略将联合企业国防基础设施置为中心

美五角大楼披露联合区域安全堆栈进度滞后、人员不足、连通性差等问题

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Unibody还是Foldable？设计理念的大分化时代到来！

我们在年度策略中就重点提出，5G时代将迎来手机形态的重大变化，同时从各大厂商的核心供应链和设计也能看出进入分化的时代。我们重点推荐大家关注两种设计理念在今年不同厂商旗舰机型上的演绎。

众所周知，苹果从乔布斯开始主张的就是Unibody路线，从之前iPhone6的housing到去年回归双面玻璃，最终的目标都是一体化成型，全玻璃Unibody结构是最终目的。国内厂商在跟随苹果多年后已经形成独立的研发能力，同时大陆供应链也支持国内厂商的领先创新。24日Vivo将发布今年的Apex新机型，我们预计有望先于苹果实现Unibody设计理念，主要对于供应链的判断有：

1）  全玻璃鹅卵石设计，金属中框预计消失，玻璃housing设计开始渗透，产业链相关有 蓝思科技、伯恩、比亚迪电子 等。

2）  无孔化设计有望提升触控反馈的价值，触控马达单价有望提升，相关有 瑞声科技、立讯精密 等。

3）  压电发声从小米导入后是全面屏的重要解决方案，是100%全面屏声学的优先解决方案，供应链相关 有歌尔股份、瑞声科技、立讯精 密 等。

4）  无孔化将带来无线充电的普及，同时5G解决高速传输问题，相关受益有 立讯精密、信维通信 等。

5）  对于摄像头的设计，预计仍然会延续NEX的弹出式设计，但是随着3D视频需求上升，tof或结构光有望被采用，相关产业链有 欧菲科技、舜宇光学 等。

6）  我们依旧认为5G在初期最大的痛点在于散热和电量，预计石墨和新散热方案将被采用。

除了极简的设计理念，通过复杂的折叠来解决电池、显示等问题是另一种解决方案，预计今年三星、华为将成为主要推手，有望在MWC上继续推进产品演绎。基于这一设计理念供应链的变化预计有：

1）  折叠屏需求增加，同时带来上游材料国产化进程加速，AMOLED供应链相关有 京东方、TCL、深天马 等，表面盖板将从玻璃替换成高强度镀膜PI，相关有新纶科技、时代新材，超薄偏光片相关有 三利谱 等，更多信息参考我们显示材料深度。

2）  电池模组的封装方式更复杂，电池容量提升也带来价值量提升，产业链相关有 欣旺达、德赛电池 等。

3）  转轴和FPC的需求提升，行业相关有 鹏鼎控股、弘信电子、景旺电子 等。

4）  Sub 6GHz和mmWave在电量问题解决后有望同时支持。

我们年度策略中已经提出，今年苹果无法带动消费电子创新，三星、华为、OV、小米等都将借助国内供应链推进自己的设计理念，预计电子行业的估值将在市场对创新有所反应后得到修复，同时持续跟踪VR/AR、5G云服务等带来的硬件价值提升和商业模式变化。

风险提示： 行业创新推进慢、量产滞后、智能机销量下滑

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沪深300（1.82% ）

创业板指（3.53% ）

电子（中信）（3.97% ）

电子（申万）（4.05%）

板块涨幅前五：

300083.SZ 劲胜智能 (10.15%) 002512.SZ 达华智能 (10.11%) 300346.SZ 南大光电 (10.05%) 300433.SZ 蓝思科技 (10.03%) 000050.SZ 深天马A (10.03%)

板块跌幅前五：

002647.SZ 仁东控股 (0.00%) 300028.SZ 金亚科技 (0.00%) 600401.SH *ST海润 (0.00%) 300269.SZ 联建光电 (0.21%) 300613.SZ 富瀚微 (0.37%)

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【德豪润达】关于无法按期归还募集资金的公告

一、募集资金暂时补充流动资金的情况

广东德豪润达电气股份有限公司（以下简称“德豪润达”、“公司”、“本公司”）于2018年2月12日召开的第五届董事会第三十四会议、第五届监事会第十九次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司使用不超过90,000万元的闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限自董事会审议通过之日起不超过十二个月。

截止2019年2月11日，上述暂时补充流动资金的募集资金90,000万元未归还至公司募集资金专户。

二、无法按期归还募集资金的原因

2018年下半年以来，宏观市场经济环境偏负面，整体金融环境偏紧，同时，在金融去杠杆的影响下，银行缓贷、缩贷、抽贷比较明显。公司的银行贷款规模2018年初约为48亿元，至2018年下半年仅为约18亿元。在此情况下，公司通过提高资金的使用效率来保证生产经营的正常进行，以维持销售业务不发生重大变化。

但是，按照以往的生产经营情况，每年下半年为公司的生产经营旺季，亦是公司向有关银行归还贷款，同时申请贷款展期、续贷及新增额度的高峰期。由于归还到期银行贷款挤占了公司大量现金流，同时公司2018年下半年的经营旺季对存量现金的消耗比较大，再加上银行明显缓贷、缩贷、抽贷等行为的影响，公司的现金流相对紧张。此外，公司拟出售子公司珠海盈瑞节能科技有限公司100%股权以回收现金的事项亦尚未完成。以上原因综合导致公司无法按期归还上述暂时

补充流动资金的募集资金。

三、下一步归还募集资金的计划

公司拟通过盘活存量资产、加强应收款项的回收力度等措施回笼现金；同时，通过追加实物抵押等相关增信措施，维持存量授信，协调金融机构加速“审批中”授信的投放，与其他银行积极协商新增贷款，补充新的流动资金等措施增加现金流，尽快归还暂时补充流动资金的募集资金。

四、其他说明

公司的指定信息披露媒体为《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》及巨潮资讯网，公司的相关信息均以在上述媒体上刊登的公告为准，敬请广大投资者注意投资风险！

特此公告。

【得润电子】关于子公司获得沃尔沃业务订单的公告

深圳市得润电子股份有限公司（以下简称“公司”）近日收到子公司广东科世得润汽车部件有限公司长春分公司（以下简称“科世得润”）通知，科世得润已被沃尔沃汽车公司确定为全新电气系统线束产品的供应商，后续将展开各项准备工作。

沃尔沃（Volvo）为全球知名豪华汽车品牌，将为其全系燃油版车型配套全新电气系统，该系统的优势在于可以为车辆提供更稳定和充足的电源供给，以更大容量的电池组为车辆实现更多的电气功能，从而进一步实现降低油耗、增加功能、绿色环保的功能应用。科世得润将为其配套全新电气系统线束产品。

公司已布局高端汽车品牌客户多年，利用自身技术领先的整车线束产品，持续不断地导入新车型，成效极为显著。科世得润此次获得沃尔沃业务订单，是科世得润在高端汽车厂商客户领域的全新突破，实现了全新电气系统产品的应用，进一步巩固和增强了公司高端领域的市场竞争力，有利于实现公司长期稳定的发展。

特此公告。

【利达光电】股票交易异常波动公告

本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

一、股票交易异常波动的情况介绍

利达光电股份有限公司（以下简称“公司”）股票（证券代码：002189，证券简称：利达光电）于2019年1月31日、2月1日、2月11日连续三个交易日收盘价格涨幅偏离值累计超过了20%，根据《深圳证券交易所股票交易规则》的规定，公司股票交易属于异常波动的情况。

二、公司关注、核实情况说明

1、公司前期披露的信息不存在需要更正、补充之处。

2、公司未发现近期公共传媒报道了可能或已经对本公司股票交易价格产生较大影响的未公开重大信息。

3、近期公司生产经营情况正常，不存在大股东股权质押、商誉减值等情形，内外部经营环境未发生重大变化。

4、经查询，公司及控股股东、实际控制人不存在应披露而未披露的重大事项，也不存在处于筹划阶段的重大事项。

5、经查询，公司控股股东、实际控制人中国兵器装备集团有限公司在本公司股票交易异常波动期间未买卖本公司股票。

6、由于公司经营状况好于预期以及重大资产重组后合并报表范围发生变化的原因，公司于2019年1月31日披露了《2018年度业绩预告修正公告》，预计2018年归属于上市公司股东的净利润15,500万元至17,500万元，比上年同期增长222.75% 至264.39%。

三、是否存在应披露而未披露信息的说明

本公司董事会确认，本公司目前没有任何根据深交所《股票上市规则》等有关规定应予以披露而未披露的事项或与该事项有关的筹划、商谈、意向、协议等；董事会也未获悉本公司有根据深交所《股票上市规则》等有关规定应予以披露而未披露的、对本公司股票及其衍生品种交易价格产生较大影响的信息；公司前期披露的信息不存在需要更正、补充之处。

四、公司认为必要的风险提示

1、公司经自查不存在违反信息公平披露的情形。

2、公司郑重提醒广大投资者：《中国证券报》、《证券时报》和巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn)为本公司选定的信息披露媒体，公司所有信息均以公司在上述指定媒体刊登的正式公告为准。请广大投资者理性投资，注意风险。

特此公告。

【德豪润达 】关于子公司珠海德豪润达电气有限公司获得政府奖励的公告

广东德豪润达电气股份有限公司（以下简称“公司”）的全资子公司珠海德豪润达电气有限公司（以下简称“珠海德豪电气”）根据珠海市商务局于2018年5月18日发布的《关于组织申报招商引资扶持奖励资金的函》，结合自身的实际情况申请了扶持奖励。

根据珠海市商务局于2018年10月8日发布的《关于2018年珠海市加强招商引资促进实体经济发展试行办法奖励资金扶持项目公示的通知》,珠海德豪电气可以获得扶持奖励。

近期，珠海德豪电气收到珠海（国家）高新技术产业开发区管理委员会发展改革和财政金融局拨付的扶持奖励1050万元，占公司2017年度经审计净利润

-97,139.73万元绝对值的1.08%。根据会计准则的规定，本次收到的扶持奖励属于与收益相关的政府补贴，将于收到时计入当期损益，因此会对公司2019年度的盈利产生正面影响。但公司将扶持奖励款一次性计入当期损益的会计处理最终仍须以会计师年度审计确认后的结果为准，敬请广大投资者注意投资风险。

特此公告。

广东德豪润达电气股份有限公司董事会

【佛山照明】关于控股股东一致行动人部分股份质押的公告

公司近日接到公司控股股东一致行动人深圳市广晟投资发展有限公司（以下简称“深圳广晟投资”）的通知，获悉深圳广晟投资将其所持有公司的部分股份进行了质押，具体事项如下：

一、股东股份质押的基本情况

第一大股东及一致行动人深圳市广晟投资发展有限公司质押35,800,000股，质押开始日2019年1月31日，质押到期日2020年1月22日，质权人为兴业银行股份有限公司广州分行，本次质押占其所持股份比例49.93%，用于偿还借款。

二、股东股份累计被质押的情况

截至本公告披露日，深圳广晟投资直接持有公司股份71,696,136股，占公司总股本5.12%，累计质押公司股份35,800,000股，占其持有公司股份的49.93%，占公司总股本的2.56%。

【华金资本】关于公司副总裁辞职的公告

珠海华金资本股份有限公司（以下简称“公司”）董事会于 2019 年 1 月 25 日收 到公司副总裁张斌先生的书面辞职申请，并经双方协商一致解除劳动合同关系。张斌 先生因个人原因向公司董事会申请辞去副总裁职务，辞职后不在公司担任任何职务。

特此公告。

【力源信息 】关于首次回购公司股份的公告

武汉力源信息技术股份有限公司（以下简称“公司”）于2019年1月9日召开的第四届董事会第二次会议以及2019年1月28日召开的2019年第一次临时股东大会审议通过了《关于回购公司股份预案的议案》、《关于提请股东大会授权董事会办理本次回购股份相关事项的议案》，公司拟使用自有资金以集中竞价交易方式回购部分公司股份予以注销并减少注册资本，回购总金额不低于2,900万元，不超过3,000万元，回购价格不超过12.09元/股，回购股份期限为自股东大会审议通过本次回购股份预案之日起不超过6个月。公司于2019年2月1日披露了《回购股份报告书》（公告编号：2019-014）。具体内容详见公司在中国证监会指定的创业板信息披露网站的相关公告。

一、首次回购公司股份的具体情况

根据《上市公司回购社会公众股份管理办法（试行）》、《关于上市公司以集中竞价交易方式回购股份的补充规定》、《深圳证券交易所上市公司回购股份实施细则》等有关规定，现将公司首次回购股份情况公告如下：

2019年2月11日，公司首次通过股份回购专用证券账户以集中竞价交易方式回购公司股份372,700股，占公司目前总股本的0.0565%，最高成交价为8.16元/股，最低成交价为8.07元/股，成交总金额为3,022,587元（不含交易费用）。本次回购符合公司回购股份方案及相关法律法规的要求。

二、其他说明

1、公司首次回购股份的时间、回购股份的数量、回购股份方式等符合公司《回购股份报告书》内容。

2、公司首次回购股份的时间、回购股份数量和节奏及集中竞价交易的委托时段符合《深圳证券交易所上市公司回购股份实施细则》第十七条、十八条、十九条的相关规定。

3、公司首次回购股份事实发生之日（2019年2月11日）前5个交易日公司股票累计成交量为2703.55万股。公司每5个交易日回购股份的数量未超过首次回购股份事实发生之日前5个交易日公司股票累计成交量的25%。

公司后续将根据市场情况在回购期限内继续实施本次回购计划，并将在回购期间根据相关法律法规和规范性文件的规定及时履行信息披露义务，敬请广大投资者注意投资风险。

特此公告！

武汉力源信息技术股份有限公司 董事会

2019年2月11日

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集微网消息，今（11）日，中华电信董事长郑优表示，中华电在板桥电信学院打造绿能园区，近期进行自驾车测试，成熟时会对外商转；而人脸识别“刷脸”快速通关服务估可在今年下半年贡献ICT营收。中华电总经理谢继茂补充到，除了自驾车，还有智能路灯、环境监控、水质含氧量、人脸识别等物联网测试，作为客户展示与内部员工训练场域，预估人脸识别的“刷脸”保全服务在今年下半年就会贡献ICT营收。中华电信表示，已结合ICT大厂纬创资通及专注于车用高精图资的勤崴国际，以及工业技术研究院、电子电机同业公会、信息工业策进会等三大财团法人，另也联合了光宝科、启碁、研华、峰鼎电子等车辆电子设备业者，借由提供自驾车零组件业者验证技术的试验场地，串起台湾自驾车产业生态系。

（来源：集微网）

集微网消息，2月11日，据日经新闻报道，东芝本财年(截至3月底)的预估整体营业利润传将下修至200至300亿日元之间，远低于2018年11月时所预估的600亿日元。东芝将在2月13 日，公布2018 年4 – 12月的财报。此外，东芝对全年度(截至3 月) 的财测，也进行了调整。由于全球经济发展步调放缓令人忧心，对公司各部门的环境及风险再次进行了精算。其结果，在能源等相关部门，追加了预备金等预算支出。东芝仍挣扎于系统整合芯片(System LSI)等部分业务，公司获利因此受到压迫。集团旗下「Toshiba Tec」的POS系统，在获利上虽高于公司去年秋天所作的预测，但仍无法填补财务漏洞。而在另一方面，铁路系统及大楼空调则是维持稳定成长。

（来源：集微网）

2月11日，意法半导体(ST)与现代Autron汽车电子公司合作，在韩国首尔开设了一个联合开发实验室。Autron-ST联合开发实验室(ASDL)将汇聚两家公司的工程师，共同开发环保型汽车半导体解决方案，重点研发动力总成控制器。双方曾有5年以上的合作经验，基于此点，联合实验室的开设将提升意法半导体和现代Autron的竞争优势，加强下一代汽车电子产品的开发效率，满足汽车客户严格的质量和性能要求。随着市场对更安全、更环保、更互联的智能汽车的需求增加，预计汽车半导体市场份额也将持续增长。通过汽车电动化和辅助驾驶产业化趋势的推动和自动驾驶系统的长期发展，预计整车半导体含量将显著增加。

（来源：集微网）

集微网消息，2月11日，DRAM大厂南亚科公布今年1月营收为42.58亿元（新台币，下同），受市场需求保守，加上单价持续下滑影响，营收月减11.82%，较去年同期减少30.73% ，为近19个月低点。南亚科总经理李培瑛表示，今年上半年受全球经济放缓、中美贸易战、关税提高造成供应链调整与CPU 短缺等因素影响，预期DRAM 市场上半年市况保守，第1 季度价格下跌幅度可能与去年第4 季的下滑1 成相近，第2 季目前仍难以预期。南亚科今年产品销售组合，以消费性产品为主，占比约6 成左右，低功率产品约15-20%，其余为标准型存储器。李培瑛表示，今年除将提升LPDDR3、LPDDR4 等低功率产品，也将专注服务器端销售，希望在年底前服务器存储器的营收占比可达整体的1 成左右，预期今年单位产出将年增10 -15%。

（来源：集微网）

为抢“全球第一”名号，三星电子抢先华为4天发表全球首款5G折叠式智能手机，和Galaxy十周年S10系列一同于20日（当地时间）发布。据韩国科技媒体《etnews》报导，电信公司高层在11日说明，三星电子公开的折叠式手机将支持5G网络。之前三星电子计划的是LTE版本，但在去年底和电信商完成5G网络测试后，三星电子打算在5G商用化国家推出5G型号折叠式智能手机。三星电子相关人士表示，虽然首款折叠式手机在美国发布会上公开的可能性很大，但可能不是百分之百开发完成的版本。正式贩售之前，会补完所有缺陷，并满足消费者的期待。三星折叠式智能手机Galaxy Fold（暂名）的屏幕采取向内折叠的方式，折叠时的屏幕有4.58英寸（1960×840），展开可达7.3寸（1536×2152），搭载高通骁龙855芯片，并外挂骁龙X50 5G调制解调器芯片来支持5G网络。预计内部存储器搭载8GB RAM和512GB ROM，电池配备6200mAh大容量，软件部分则搭载安卓9.0版本。韩国预计4月底正式上市，比原计划推迟一个月左右。

（来源：集微网）

集微网消息，知情人士称台积电将成为苹果公司2019年iPhone系列手机所用定制芯片A13的独家供应商，并且将在今年第二季度使用7纳米制程工艺量产A13芯片，包括使用极紫外光(EUV)技术的增强版7纳米工艺。

据了解，台积电CEO魏哲家在1月份举行的公司投资者会议上表示，7纳米制程工艺创造的销售额预计将占据今年公司营收的逾25%，预计7纳米芯片客户组合的增长将更为强劲。虽然对7纳米芯片销售感到乐观，但是台积电对于公司的整体运营业绩给出了谨慎的展望，预测芯片代工行业今年的增长只会与去年持平。

（来源：集微网）

集微网消息，据供应链消息，今年的AirPods 2表面将配有类似于谷歌Pixel 3手机玻璃后壳上磨砂、柔软触感涂层设计。并且不仅仅AirPods 2耳机部分会采用这种涂层，其配备的充电盒也会使用，还采用了 8-7-7 缠线设计，但厚度会有所增加，售价依然是199美元。

（来源：集微网）

在2016-2020年的4阶段油耗快速收紧的压力下，2021-2025年的五阶段油耗又进入规划阶段，在五阶段的油耗指标压力更为严峻。测试环境NEDC转型全球统一轻型车辆测试循环（WLTC），这将是对现有技术线路的较大压力，在欧洲柴油门事件后2018年欧洲发生的车企阵痛的油耗压力可能在未来中国也会重演。由于中国的乘用车节能的重要方式是新能源车冲抵油耗，因此未来的电动车和插混车型仍是发展的重点。48伏等的节能效果有限，因此五阶段的发展进一步推动电动车和插混车型的较快发展，将形成接替新能源补贴的促进节能与新能源协同发展的重要政策。