重磅预测：美股、A股、港股，现在是离场的时候吗？二季度情况如何？

硅发布 · 公众号 · · 2021-04-02 13:09

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|| 我 只关注趋势

近一个月来全球股市都不好，包括美股，我都开始交易数字货币了😂。为什么呢？因为要对冲风险。

很多人可得觉得有点儿惊讶，为什么现在这个微信公号也关注股市了？ 其实很简单，我们来看两件标志性事件：

第一件：去年8月，这两年专门在硅谷折腾的孙正义，突然宣布已经启动100亿美金投资上市公司，并披露了所投资公司名字和持仓情况。由于这些公司股票至新闻爆出时股价一直在涨，软银已经赚得盆丰钵满。

第二件事，很多人可能不知道：几周之前，硅谷最专注、最富盛名的顶级早期投资机构Benchmark Capital，宣布会将他们新基金20%的钱，分配到二级市场。

这一切，都与今年年初GME事件里美股散户的狂热，其实一脉相承。从去年年初疫情爆发到3月美股熔断，之后，美股蕴藏了巨大机会，很多抓住这次机会的人，都已经赚得盆满钵满。

不过一个月前，纳指开始不稳定。实际上，全球股市都不好。那么一个问题是： 接下来二季度的美股、A股、港股市场，情况会如何 ？这实际上也是现在很多人心里最大、最忐忑的一个问题。

给到大家一个重磅预测 。来自我一位10多年的好朋友，他们在做家族现金资产达到1000万美金的家族财富管理（Family Office）。很多年前，他们在欧洲收购了一个团队，然后，自行开发了一套有沙盒的量化交易系统，每天24小时在做全球资金流走向的监控。我其实在微信公号写过这个事情，详见《 揭秘220位资产过10亿美金的顶级华人富商：为什么中国富商富不过三代? 》。

我个人，其实很早就拿到这份预测了，但是不敢给到大家，原因是：所有的东西，都是在市场巨大的不确定性中试图寻找确定性，会有犯错的风险。直到前天晚上，纳指曾短暂突破13279，来到13298，我才敢给到大家。

昨天晚上，我把报告全文，给到了我的星球用户。

现在，给到我的微信公号朋友们。

不过，我需要先做一些风险提示，如下：

所有的预测都可能是错的，因为市场有不确定性，以下信息仅供参考，不够成任何投资建议。
以下所有信息，仅指向二季度，不具体指向其中的某一天。
以下所有信息，仅和宏观面的指数有关，不涉及任何个股。

下面，我们一起来读一下拓朴家族传承基金对今年二季度全球经济的预测，包括各大股市的情况，以及SEC最近出台的《外国企业问责法案》对中概股的影响：

1，今年二季度的全球经济综述：

如果美国的经济曲线能够突破（疫情能够控制住），那么，美国的经济数据将直线上升，且会一直上升到今年夏季（今年的9月）。这里，还不包括拜登政府的新基建政策，而是指：美联储对于SLR的不展期，有着新的深意：

首先，在今年3月的银行压力测试中，

美国各大银行的资产负债表都回归常态。我们都知道，银行依然是经济恢复的原动力，银行在资产出现任何异常波动时拥有的能力，能够帮助经济体快速平稳。而目前看，美国的银行体系回归了。当然，投资银行在最近爆仓的Bill Hwang事件中的表现除外。

其次，既然美联储不需要再花更多的精力在银行体系上，那么，货币政策就是最后一个需要解决的问题。

而我们去年11月曾预测的“美元回归”现象，现在正在发生，并将继续刺激和买入美元资产。在这样一个背景下，全球几大市场包括美国、欧洲和新兴市场，在最近表现不佳的情况下，出现了一个极具吸引力的切入点，那就是：

强势介入。也就是说：资金可以买入了。

至于美国国债的熊市，将随着拜登政府的基建刺激政策继续，但美债收益率的上涨，对股市收益的影响已经越来越小，市场已经自动将美债收益率的上承线（上部承受线的简称）上调到了1.91%，所以股市收益率不会出现大幅的波动。

同时，随着就业率和PMI的上升，美国国债的收益率最终会占领2.0%的高地。

这并不值得可怕。因为从更大的格局看，美国国债的收益率上升是好事。

只有上升了，才能够从正面证明，经济数据的真实性。我们甚至在用国债收益率，计算顺周期的资产价格指数。

重磅预测：美股、A股、港股，现在是离场的时候吗？二季度情况如何？

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