专栏名称: 银行螺丝钉

银行螺丝钉，专注于指数基金，雪球超人气大V，畅销书《指数基金投资指南》作者，曾多次排名亚马逊财经书籍榜首。北京电视台投资者说节目特邀嘉宾，中央广播电视台经济之声节目特邀嘉宾。雪球、微博账号：银行螺丝钉

［12月25日］指数估值数据(基金和理财是如何分类的；星级提醒功能来啦）

银行螺丝钉 · 公众号 · 基金 · 2024-12-25 21:54

正文

文 | 银行螺丝钉（转载请注明出处）

今天大盘整体微跌，截止到收盘，还在5星。

大中小盘股涨跌差异比较大。

大盘股波动不大。中小盘股下跌较多。

中证2000下跌2.3%，微盘股指数下跌3.1%。

10-11月出现了一波小盘股炒作行情，小微盘股上涨较多。

到了最近小微盘股出现回调。

小微盘股的波动幅度比大盘股要高不少。

不过时间拉长后，大小盘股长期回报差不多。

港股周三周四圣诞假期，暂停交易。

含有港股的基金，很多周三周四也暂停交易。

周五恢复正常。

今天指数组合中有基金分红。

基金分红到账需要时间，在到账之前，对应基金会显示为下跌。

实际上今天指数组合波动很微小，基金分红到账后就显示正常了。

临近年底，不少基金都在这个阶段有分红，最近已经遇到几次了。

1. 最近银行理财分类新的指引要来了。

公募基金的分类和银行理财略有不同。

在基金中，按照波动风险从低到高分类：

（1）货币基金

（2）债券基金

债券基金品类很多。可以分为纯债基金、一级债基、二级债基等。

纯债基金主要投资债券。

纯债基金包括：

·短债基金：投资债券期限一般在1年以内。

·中短债基金：投资债券期限一般在1-3年以内

·中债基金：投资债券期限在3-5年

·长债基金：投资债券期限在5-10年

·超长债基金：投资债券期限在10年以上

咱们每个交易日有发布纯债指数基金的估值表。

一级债基，早期是为了打新股准备的。

以前打新股不需要持有股票市值。

不过现在打新股需要持有股票。一级债基有的就参与可转债打新等操作。

二级债基，一般会配置不超过20%的股票资产，外加80%以上的债券资产。

咱们90天组合，就是配置短债基金为主。

365天组合，则是二级债基为主。

（3）混合基金

混合基金可以分为：

·偏债混合：股票比例在30%以内，债券比例在70%以上。

·平衡混合：股票比例30-70%之间。一般是40:60、50:50居多。

·偏股混合：股票比例在70%以上，债券比例在30%以内。

·灵活配置：股票、债券没有特定比例

我们一般说的主动股票基金，通常就是偏股混合基金居多。

（4）股票基金

股票基金要求股票比例长期在80%以上。

指数基金、指数增强基金就是典型的股票基金。

2. 现在银行理财也要按照类似的方式划分。

只不过叫法跟基金有些区别。

（1）固收类理财

分为：

·现金管理型：类似货币基金。

·纯固收型：类似纯债基金

·一级固收增强型：权益比例不超过5%。定位跟一级债基类似。

·二级固收增强型：权益比例在5-20%之间。定位跟二级债基类似。

（2）混合类理财

分为：

·偏债混合型：债券比例不低于60%

·偏股混合型：股票比例不低于60%

·平衡混合型：股票比例在40-60%之间

·其他混合型

3. 投资理财，有一个比较重要的参考，就是风险级别。

R1级别，是现金管理型。几乎没有下跌风险

R2级别，是纯固收、一级固收增强型

R3级别，是二级固收增强型、偏债混合型。

R4级别，是偏股混合、平衡混合、纯股票产品

R5级别，是含有衍生品、杠杆等风险级别很高的产品。

这个划分也比较明确。

4. 不过这种风险级别划分，只是一个大类上的划分。

具体到每个产品是不一样的。

例如过去几年，出现过短债基金踩雷的情况。

有的短债基金，单日就下跌超过10%。

按照风险级别划分，短债基金这类品种是R2级别。

但下跌10%，已经达到R3级别产品的风险。

所以风险级别只是一个参考。

具体品种，还得看自身的投资价值如何了。

5. 定制星级提醒、每分钟实时星级（小数点后两位），已在「今天几星」小程序上线啦～

之前有朋友提到，希望：

• 能在白天随时查看最新、且更细致的螺丝钉星级；

• 并且在市场达到自己指定的某个星级时，及时收到单独提醒。

目前，「今天几星」小程序已经上线这两个功能了。

功能一：每分钟实时星级，现已升级为小数点后两位

大家点击下方的小程序卡片，即可进入「今天几星」小程序。

在首页顶部即可查看，盘中每分钟更新的螺丝钉星级，现已升级为小数点后两位。

功能二：定制自己的星级提醒

点击上图右侧的「开启提醒」按钮，即可根据特定需求，输入自己想要的目标星级。

按照下图流程操作，每日首次达到目标星级时，自己的微信上就会及时收到1条消息提醒。

欢迎大家体验使用。

有其他想要增加的数据或功能，也可以在评论区留言~

6.【投资者分享】

价值投资的道理其实很简单，但真正做到却不容易。

就像巴菲特常说的那样，考验的不是智商，而是心态和耐心。

这也是螺丝钉坚持日更的初衷。

在市场波动的时候，帮助大家坚持正确的投资之路。

跟大家分享一位朋友的感想。

大家有什么投资、生活上的感想，都欢迎随时留言～

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银行螺丝钉精心为大家提供的第2552估值表

a. 表格中绿色品种为低估适合定投的品种，黄色为正常可以暂停定投继续持有，红色为高估，蓝色为债券类参考资料。

b. 空白表示没有或不适合参考这一项。

c. 投资星级：1星为泡沫阶段，5星为投资价值最高阶段。

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之前有一个关于债券指数的直播课，也有朋友对债券指数估值有需求。

点击查看：《螺丝钉人民币债券星级、债券估值表来啦（精品课程）》

螺丝钉也做了一个关于债券的估值表，供大家参考。如果大家有需求，后面也可以定期更新。

作者：银行螺丝钉（转载请获本人授权，并注明作者与出处）

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