截至2024Q3，市场共39只可转债基金（基金简称中含有“转债”二字，不含ETF）公布相关数据。
24Q3转债基金业绩跑赢转债指数，整体呈现净赎回，规模缩减。24Q3可转债基金规模为479.88亿元，较24Q2减少38.53亿元，环比降幅7.43%。业绩方面，24Q3中证转债指数微涨0.58%，万得可转债正股等权指数大涨13.45%，39只可转债基金复权单位净值的平均涨幅为0.90%，中位数为1.03%。申赎方面，整体净赎回38.53亿元，39只转债基金中14只为净申购，净申购率为35.90%，其中华安可转债净申购3.24亿元居首位，中欧可转债净申购2.52亿元，多数基金表现为赎回。
观察绩优转债基金的资产配置变化情况，配置风格相对迥异。24Q3净值表现靠前的转债基金为财通可转债、中银转债增强、华夏可转债增强、工银可转债等。24Q3净值增长率排名第一的财通可转债基金规模相对较小，转债个券配置相对分散，但转债仓位提升较高，截至24Q3股票市值占资产净值比为19.99%，转债仓位环比提升10.59pct至97.93%，股票及转债仓位均处于较高水平，合计实现净值增长7.45%；工银可转债基金在24Q3大幅降低股票仓位14.46pct至34.94%，但仍保持在仓位前三，微降转债仓位，最终24Q3实现净值增长4.57%；中海可转换债券基金在24Q3则选择大幅提升转债仓位16.22pct至91.23%，但股票持仓较少，收益贡献主要来自转债资产，实现24Q3净值增长3.93%。
财通可转债基金在24Q3区间业绩表现相对领先，截至10月30日，近六个月收益率11.56%，同类排名2/72，近一年收益率为-0.22%，近3年收益率为-6.68%。
转债行业配置方面，24Q3财通可转债基金持仓个券仍延续了24Q2的分散风格，共计配置了25个行业的转债，较24Q2增加8个，其中银行转债市值占比环比降低18.16pct，分散至轻工制造、环保等新增行业，此前其他重仓的包括电力设备、基础化工、非银金融等转债市值占比均有所提升，电子行业占比微降0.43pct。
个券配置方面，财通可转债基金个券配置相对均衡，持仓类型中平衡型转债市值占比52.10%，个数占比52.94%，分别环比+3.30pct及+15.44pct；此外偏债及偏股型转债市值占比分别-11.64pct和+8.33pct至28.73%和19.17%。
股票持仓方面，行业配置偏好变动较大。24Q3财通可转债仅保留了煤炭行业的平煤股份及淮北矿业，且市值显著降低，环比减少36.40pct至18.22%，其余重仓个券均做出了调整。按市值占比来看，在前十大重仓股票中，除煤炭行业外，24Q3财通可转债基金新增有色金属（35.17%）、基础化工（18.18%）、非银金融（11.48%）、机械设备（10.97%）及石油石化（5.99%），移除公用事业、汽车、电子、通信配置。
工银可转债基金同样在24Q3区间业绩表现居前，并且较大幅度减少股票配置，截至10月30日，近六个月收益率2.01%，同类排名18/72，近一年收益率为14.47%，近3年收益率为2.17%。
转债行业配置方面，24Q3工银可转债基金保持相对集中的特点，市值前三行业合计占比99.95%，其中银行个券持仓保持首位，且集中度进一步提升，市值占比+19.74pct至67.68%，此外公用事业由于大幅增配G三峡EB2，行业持仓占比提升18.35pct至18.36%，非银金融市值占比大幅回落32.34pct至0.01%。
个券配置方面，工银可转债基金个券配置保持高度集中，24Q3共计持转债19只，市值排名前5只转债合计占基金资产净值比例79.79 %，此外包括部分小规模持仓，个券占总资产净值比在1%以下。持仓类型侧重平衡及偏股型，市值占比分别为34.29%和65.71%，与2024Q2相比分别-56.97pct和+56.98pct，个券配置风格由平衡为主转向偏股型为主。
股票持仓方面，行业配置调整较多。24Q3股票行业配置方面，工银可转债基金同样小幅增配了银行个券，持仓市值占比6.45%，此外新增石油石化（26.13%）、煤炭（25.64%）、基础化工（7.57%）、公用事业（5.83%）；但此前重仓的交通运输减配较多，市值降幅65.53%，占比减少26.72pct。
