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这两天的股市本来平平无奇,无非是证券板块冲高回落,大盘小跌1.29%,天山老妖,头铁金刚石等个股逆势上涨的鬼把戏,都不值得一提,甚至过了今天都不会再次回眸。
但昨天四支ETF指数基金却是A股历史上的一次大事件,首次发行就受到市场上的爆买,原本220亿的顶格申购额度,愣是有超过千亿的资金买入,买个基金跟买新股一样,狂热的投资者甚至能把证券APP给你买瘫痪了。
除了ETF之外,蚂蚁金服也是卯足干劲推出了5款科创板战略配售基金,打出1元打新蚂蚁金服的口号,吸引成千上万人购买基金,这五款基金的规模累计达到600亿,比科创ETF的规模大了三倍。
最重要的是,这五款基金是蚂蚁金服独家发售,只能在支付宝上购买,其他任何平台都买不到,可以说连蚂蚁这次都冒着和其他代销平台撕破脸皮的风险,独家发行600亿基金,可见其重视程度。
这两大类基金发行之后,散户入场科创板再也没有任何门槛,我不仅能一步到位参与打新,还能随时买进卖出,蚂蚁上市之后,科创板会涌现出新的投资浪潮。
本文,
我们来详
细聊聊这两款爆火的基金,看看是否值得买,在未来的一段时间内,你会经常在各大媒体上看到这两款基金。
很多股民看不起投资基金,觉得基金波动小,交易时间长,没有炒股盯盘的那种刺激感。而ETF基金就能完美解决这些问题,
具有以下多种优势,
绝对是股市中的短线神器。
普通的基金就是投资者直接向基金公司申购,基金公司收到你的钱当天去购买股票,第二天才确认你的买入份额开始计算收益,无论当天涨跌多少,基本都跟你没什么关系。
而ETF除了向基金公司购买外,还可以直接在股市向其他投资者购买,只要价格合适,立马就能成交,直接输入代码就可以买卖,跟股票一模一样。
而且,A股中还有很多T+0的ETF,我统计了一下,除了货币基金ETF和债券ETF之外,还有15支支持T+0交易的ETF基金,涵盖主流海外市场所有股指,还有黄金和原油ETF,所以以后别说羡慕什么美股、日股或者欧洲股市了,A股其实是可以直接投资的,并不需要开通任何资格,亏钱真不能怪股市。
买卖股票一般都有5元佣金手续费底限,也就是不管你交易多少钱,不管你的佣金费率是多少,只要佣金手续费低于5元,都扣非5元,假如你买股票的佣金费率是万2,买入1万资金,理论上手续费是1万×万2=2元,低于5元,扣非5元,也就是当你一次性买入2.5万起,才能满足5元手续费的基础门槛。
而买ETF是免五的,上述案例中实际手续费就是2元,比5元手续费少了1.5倍,可别看不起这点手续费,对于大多数人来说,一年的交易频次太多了,一天就能买卖十来次,一年的手续费都能吃好多顿火锅了。
并且,股票的平均佣金率是万2,ETF的平均佣金率是万1,你找我开通华泰证券的账户甚至能给你将ETF的佣金降低到万0.5,比股票手续费便宜了数倍,超低费率去T+0海外ETF不香吗,看到ETF的交易费用,你会直呼这种炒股方式就是内行。
ETF毕竟是基金,会有基金公司帮你选股,一般都是焦距某个行业或者追踪某个指数,以我个人为例,我特别喜欢投资行业ETF,现在A股有军工ETF、证券ETF、有色ETF……,几乎覆盖了所有行业,对于普通人来说,你看好国家半导体的发展,你难道还要去研究光刻胶、硅晶圆、PVD、靶材、特种气体、离子注入、检测设备吗?
你没个三五年的从业经验,根本不可能研究得细致,就算让你抽出三五天去了解,恐怕也没这个精力,更别说去选股了,大多人都是看新闻报道、或者听别人说,最后胡乱从行业中选一个,还不如直接委托给基金公司们帮你选股,你选行业就行了。
别以为这种后宫佳丽三千式选股的涨幅很小,就以今年6月时证券ETF为例,当时证券板块平均上涨15%,而证券ETF直接连续三个涨停,跑赢80%的证券股,让你直接免去了选股的烦恼,直接投资行业。
我经常说,当你炒股炒到高级阶段,你不可避免的会接触到ETF,并且ETF堪称投资神器,简直无敌好用,我的持仓个股中长期都有ETF基金,有时候比个股的仓位还要重。
02
科创板ETF存在套利空间
既然ETF这么好,我为什么会说这次科创板ETF申购热潮中可能有坑呢?
问题还是出在申购浪潮过度火热,你想啊,ETF本质上还是基金公司集资帮你去买入科创板的股票,倘若有人提前去买入这些股票,等你入场时它再出场,岂不是稳稳的赚你接盘的钱?
所以科创板ETF是存在明显套利空间的,其实就是50万资金门槛强行制造出来的套利空间。
我说一下,假如我要套利,我会如何去选股,给各位提供一个套利思路。
第一、我会详细查看科创50指数的编纂方法,提前了解这两百亿资金会买入哪些个股
1、上市时间超过 12 个月;上市以来日均总市值排名在科创板市场前 5 位;市值排名前三的,要求上市一个月后且经过专家委员会同意纳入(这不是为即将到来的蚂蚁开天窗吗)。
2、按照自由流通市值(不是总市值)加权,对单一样本设置10%的权重上限,前五大样本权重之和不超过40%。
3、每个季度调仓一次,样本调整实施时间为每年3 月、6 月、9 月和 12 月的第二个星期五的下一交易日。
根据以上信息,我们直接计算出下图的这些个股基本就是科创板50指数的成分股,我仅罗列出权重较高的20支个股。
因为科创50指数是按照流通市值加权计算的,流通市值越高,占指数的权重也就越大,其中中微公司一家就占总权重的12%,因为有10%单只股占比上限,意思是科创50指数中的200亿会有20亿资金会买入中微公司。
第二、我会调查买入之后,哪些个股的股价涨幅可能会更大
有些企业表面上流通股权很多,其实大多都掌握在机构或者控股股东手中,它们不可能拿出来卖,表面是500亿流通市值,其实市场仅交易50亿。
以中微公司为例,虽然买它的资金量会比较高,但它一天的成交额有时候能达到20亿,分批买入20亿,恐怕对其股价不会产生什么影响,提前埋伏的价值就变小了。
流通股权越少,买入同等金额对其股价影响越大,所以要选科创ETF买入额占日均成交量较高的个股。
经过一系列计算,我就直接给出科创板ETF入场,对个股炒作影响最大的个股名单,如果想要埋伏,下图就是最好的参考标的。
经过这两步,就能够提前埋伏科创板ETF基金了,我估计已经有不少机构埋伏进去了,在昨天申购之后,今天科创50指数大涨了2.4%,科创50概念指数概念股已经开始大幅度上涨,十分为申购了ETF的朋友们揪心,ETF开板之日,恐怕是这些资金获利出逃的日子。
在这种套利制度之下,我不建议各位去申购科创板ETF,反正没什么价差,何不等上市之后再买,现在申购只有10%的配售额,上市之后想买多少有多少,就怕你不买了。
对于老股民而言,都知道人多的地方不能去,曾经的CDR现在变成了活期定投,曾经的雄安新区现在变成了万丈悬崖,曾经的战略配售基金现在跌跌不休,大多数改革的根本目的就不是奔着让散户赚钱去的,而是为了融资。
前面我们谈了为什么科创50ETF不值得去,我们再来看看支付宝疯狂打广告的战略配售基金是否值得去呢?
这次它们的核心口号就是100%中签蚂蚁新股。大家都知道A股打新是必赚,这个100%中签可是非常吸引人,连我都去详细的研究了一下是不是真的100%中签,如果所有资金都买蚂蚁的股票,我是很愿意去买的,不管你封闭多久。
但仔细查看,发现其最高也只能申购10%的配额,也就是600亿资金能配置60亿的蚂蚁金服,意思是就算蚂蚁上市后股价翻倍,累计收益也就增长10%,我看了一下,蚂蚁的发行市值是1.5万亿,就算上市后超过贵州茅台,达到2.5万亿,也没有翻倍,翻倍的可能性挺低的。