私募周报〡私募圈本周热闹事真不少（7.2-7.9）

主播〡马萍

截至7月8日，在中基协登记备案的私募基金管理人数量为19,668家。其中，证券投资基金管理人数量为7,320家，股权创投基金10,750家，其他私募基金695家。其他903家为未整改完的兼营多类型业务的私募管理人。

截至7月8日，在中基协备案的基金共66,997只。其中，证券投资基金31,034只，占比46.32%；股权及创投基金21,995只，占比32.83%。

关键词：创投优惠

证监会对创业投资基金享受税收试点政策相关标准及流程进行明确。

创业投资基金管理机构在4月底前向拟申请税收试点政策的创业投资基金注册地所在证监会派出机构提出书面申请。证监会派出机构根据日常监管情况以及基金业协会自律监管情况，为符合我会规定条件的申请机构出具享受创业投资企业税收试点政策的年度证明材料。

创投基金需满足6个条件：

1. 实缴资本不低于3,000万元人民币，或者首期实缴资本不低于1,000万元人民币且全体投资者承诺在工商注册后5年内实缴资本不低于3,000万元人民币；

2. 存续期限不短于7年；

3. 管理团队有至少3名具备2年以上创业投资或者相关业务经验的人员负责投资管理运作；

4. 对单个企业的投资金额不超过该创业投资基金总资产的20%；

5. 未投资已上市企业，所投资未上市企业上市（包括被上市公司收购）后，创业投资基金所持股份的未转让部分及其配售部分不在此限；

6. 未从事担保业务和房地产业务。

关键词：三类股东

中基协会长洪磊在“创业投资及早期投资百人论坛”上表示， 关于“三类股东”问题，协会已经积极反映，提出了解决思路，证监会正在积极研究，已经在个案上取得成功突破。基金业协会将从登记备案开始，严格按《基金法》要求规范私募基金运作管理，保证机构产品信息规范透明、真实有效，在此基础上推动“三类股东”问题妥善解决。

IPO要对公众投资者负责，对拟上市公司股权清晰、稳定性有严格要求。由于私募产品接受规范监管的时间较短，各类私募产品真实形态复杂，明股实债、变相融资问题，层层嵌套、持有人权利不清问题，普通合伙人与有限合伙人职责错位问题等多有出现，如果违背《基金法》的诸多做法得不到规范，自然也很难享有《基金法》提供的支持和保护。

PE早餐往期经典文章：《三类股东》（点击链接阅读）

关键词：产业基金

中国中车（601766）全资子公司中车资本拟联合国创基金管理公司、航天投资、中国保险基金、中信信托、工银瑞信等共同设立中央企业国创投资引导基金。该基金出资认缴总规模为1,139亿元，首期出资341.7亿元。

中国保险基金、中信信托、渤海汇金分别出资300亿元，工银瑞信出资130亿元。

延伸阅读

• 翰宇药业（300199）与中钰资本共同发起设立翰钰医药产业并购投资基金，规模20亿元

• 中鼎股份（000887）与中鼎田仆发起设立宁国中鼎田仆创投基金，基金总规模为人民币10亿元，投资与汽车相关的新能源、智能制造领域。

• 珠海港拟设立广发信德珠海港股权基金，规模5亿元，投向新能源领域。

• 东江环保（002672）发起设立广晟东江环保产业并购基金，总规模为人民币30亿元。

关键词：违规处罚

山西证监局对中融金城投资担保有限公司下发《基金募集违法违规行政处罚决定书》（〔2016 〕4号），查明以下违法事实：

1. 通过制作和散发宣传材料、张贴海报等方式，向不特定社会公众宣传和推介智能时代一期契约型私募投资基金。

2. 在智能时代基金产品的宣传材料、海报中，向投资者承诺基金年化收益12.6%。

3. 未能采取调查问卷的方式对个人投资者的风险识别能力和风险承担能力进行评估；未能取得个人投资者符合合格投资者条件的书面承诺；未能取得个人投资者签字确认的风险揭示书。

4. 宣称智能时代基金每份基金的份额面值为人民币50万元。

证监局对中融金城公司给予警告，并处以贰万元罚款，对责任人员处以叁万元罚款。经查询私募汇，却没有发现中城金城公司的登记备案信息。

延伸阅读

北京华赢凯来因涉嫌非法集资被警方抓捕，天尔投资基金牵涉其中，其为中基协备案的私募管理人。

央行发通知要求互联网平台于2017年7月15日前，停止与各类交易场所合作开展涉嫌突破政策红线的违法违规业务的增量。

关键词：乐视基金着急

本周，乐视与贾跃亭的故事高潮不断。

先是贾跃亭夫妇及乐视系3家公司的12.37亿资产被司法冻结。

贾跃亭在微博表示对乐视至今日之巨大挑战承担全部的责任，但随后乐视网公告贾跃亭辞去乐视网董事长一职，同时辞去董事会其他职务。

贾跃亭出任乐视汽车生态全球董事长一职，全面负责汽车融资、全球化管理团队搭建、公司治理、产品研发测试及生产保障等方面工作，率领乐视汽车生态继续按照既定战略，实现变革百年汽车产业的梦想。

但百度已经开放了智能驾驶的技术平台。

私募基金诺亚财富旗下歌斐资产管理的歌斐创世鑫根并购基金，恒宇天泽发行的盈泰盛世精选乐视移动投资基金发出公开声明加快退出乐视体系内项目。恒天财富表示乐视系列基金不是贾跃亭个人提供的连带保证，而有乐视大厦作为抵押。钜派投资称发行的3款投向乐视移动可转债的基金产品已提前一年拿回了近93%的本金回款。投资乐视的股权类投资基金有近50只。

7月8日，中邮基金将乐视网股票估值下调至22.37元。嘉实基金也下调至22.37元，易方达基金给出的价格更低，为22.05元。

关键词：OFO融资

Ofo新一轮融资超过7亿美元，刷新行业最高融资纪录，由阿里、弘毅、中信产业基金等领投。

TPG、红杉资本中国基金、高瓴资本等多家现有股东继续增持跟投该轮。

摩拜上月刚刚完成由腾讯领投的新一轮6亿美元融资。共享单车行业的两大独角兽先后获得巨额融资，更多的资源流向了头部公司，行业的马太效应越来越明显。

官方介绍，2017年底，ofo小黄车计划投放2,000万辆车，服务全球200个城市，进入20个国家和地区。目前，ofo联合中国电信、华为研发的全球首款共享单车NB-IoT“物联网智能锁”已正式应用。

值得重点关注的是，摩拜和ofo这一次的领投方分别是腾讯和阿里。正如很多人所说的，共享单车的战争最终是阿里和腾讯两大巨头之间的竞争，甚至是马云和马化腾之间的战争。金沙江投资人朱啸虎就认为下一步就是清场，最后剩下两家进行终极PK。

关键词：关联关系

均瑶集团和广州基金的爱建集团股权之争倍受瞩目，PE早餐曾关注过几次，不料却曝出涉及到私募公司上海流韵投资合伙企业（私募汇无备案信息）的转让涉嫌违规。

证监会在审核爱建集团的非公开发行股票材料时，要求参与非公开发行股票的王均金及均瑶集团解决在私募股权投资领域与爱建集团存在的同业竞争问题，同时，要求中介机构核查，并发表明确意见。2017年3月30日，爱建集团披露：王均金将从事股权私募投资的上海流韵投资合伙企业（有限合伙）的全部出资转让给第三方康剑。

中介机构海通证券及国浩律师核查后均认为：王均金与康剑不存在任何关联关系。海通证券在核查中认为，康剑及其关系密切的家庭成员与王均金及其关系密切的家庭成员不存在交集，认定双方不存在管理关系。　　

投资者认为，康剑目前受雇于均瑶集团的子公司，与均瑶集团存在明显的关联关系。

关键词：柔宇科技

柔宇科技与汉富资本宣布正式签署投资合作协议，汉富资本参与投资柔宇科技D轮融资，投资款已全部到账。

柔宇科技是全球柔性显示、柔性传感、虚拟现实显示及相关智能设备的领航者，专注于下一代人机交互技术（新型显示与传感）及其相关电子产品的研究、开发、生产及销售，其核心技术和产品包括0.01毫米全球最薄彩色柔性显示屏、新型柔性电子传感器、新型智能终端产品Royole Moon等。

柔宇科技于2012年在中国深圳、美国硅谷及香港同步创立，并先后获得包括IDG资本、深圳市创新投资集团、中信资本、基石资本、松禾资本、源政投资、富汇创投、Alpha Wealth、Jack and Fischer Investment、美国骑士资本、前海母基金、浦发银行等一批国内外著名风险投资机构和投资人数亿美元的共同投资。

2016年10月，柔宇科技获得Warmsun Holding Group的5亿元人民币Pre-D轮投资，估值200亿元，成为全球成长最快的独角兽科技创业公司之一。

汉富资本是2014 年首批在中国证券投资基金业协会完成登记的专业私募基金管理公司。作为中国第一批从事于基金管理和投行服务的专业企业，汉富资本秉持“创造非凡财富”的理念，依托十余年的产业投资经验，专注于并购重组、上市服务、市值管理、股权投资、产业投资、资产管理等领域，完成多个国内外企业上市及并购项目。