在近一年多来国内金融严监管，去杠杆，以及股市大幅下挫，信用事件频发的背景下，上市公司的融资渠道条条收紧，融资成本也在不断攀升，上市公司日子越来越难过，然而，在经济结构调整和产业转型的双重需求背景下，上市公司再融资、并购重组等需求依然十分迫切。在股市动荡的周期下，金融机构与上市公司如何把握业务创新方向，实现落地共赢？
信泽金一站式整合、、、，四位一线实战专业人士从四个角度进行深入解读、分析、探讨股市动荡期的上市公司股票质押、并购重组资本运作和市值提升管理实务及案例经验，助您收获高价值的“信息+人脉+资本”。
1课程编号：信泽金
G656期
金融实务培训
2时间地点：
11月3-4日·上海
3主题内容：
股市动荡期的上市公司股票质押、并购重组资本运作和市值提升管理实务专题培训
4咨询报名：
13811924379（成经理）
参会权益：
1.尊享两日会议全程精彩内容，获得前沿的金融实务专业信息；
2.与资深专家（主讲嘉宾）面对面交流，轻松解决工作困惑；
3.享有纸质版培训材料一套，内容实用，与培训期间讨论交流的内容紧密相关；
4.两天的学习交流时间，轻松拓展人脉资源；
5.尊享本次培训的《嘉宾交流通讯录》纸质版 1 份(不刊登通讯录的嘉宾除外)，快速完成资金项目资源对接。
第一讲：股权质押风险下的上市公司并购重组机会与实务
主讲嘉宾：
知名证券公司投行部业务负责人（3小时）
一、2018年以来A股市场股权质押情况梳理及要点分析
（一）股权质押的要点解析
（二）2018年A股股权质押最新情况
（三）2018年股价触及质押平仓线情况
（四）质押风险高企的上市公司情况
二、质押新规解读及市场反应策略
（一）股权质押新政出台解读
（二）股权质押新政要点分析
（三）股权质押新政下市场反应策略
三、股权质押风险下上市公司的重组及并购新机会
（一）小额快速审批下的并购新机会
（二）募集配套资金解绑的并购新机会
（三）控制权转让
四、典型案例解读
（一）拓尔思收购广州科韵
（二）亚夏汽车重大资产重组
（三）金一文化一元转让实际控制权
五、答疑交流
第二讲：新形势下的A股买壳上市交易方案设计与操作实务及案例解析
主讲嘉宾：
知名私募机构资本市场业务资深专业人士（3小时）
一、引言：A股“壳交易”的历史周期
1、周期解析：近10年A股“壳交易”市场活跃程度与政策环境梳理
2、影响因素：IPO与再融资政策、重组监管政策、大股东流动性、投资便利性等
3、交易评价：交易定位与必要性、交易标的与方式的选择、交易估值与风险控制
4、形势分析：壳市场进入“买方市场”，但风险与机遇并存
二、当前市场环境下A股壳的选择策略
1、一般性策略：市值、基本面、股本结构、历史沿革、财务状况、资产质量
2、特殊机会：大股东及实控人困境（债务/担保/诉讼/冻结/拍卖）
三、壳控制权估值方法与交易方案设计
1、估值方法：资产法、收益法、市场法在A股控制权估值中的差异化应用
2、交易方案：现金式、承债式、清壳式等收购方式下的交易方案设计
3、市值溢价的影响因素与控制策略
四、其他操作实务
1、买壳基金结构优化与融资方案设计
2、控股权转让等交易流程与协议设计
3、证监会关于重组上市的相关法律法规梳理
五、2018年A股买壳典型案例解析
六、答疑交流
【交流对接会】股市动荡期的上市公司股票质押、并购重组资本运作和市值提升管理实务交流对接会
（
2018年11月3日下午16:30-17:00）
第三讲：
新形势下的A股并购重组市场监管演变梳理解析及资管产品参与上市公司并购重组操作实务与案例剖析
主讲嘉宾：
知名律所的资深专业人士（3小时）
一、近三年A股并购重组市场的监管政策演变梳理
（一）重大资产重组管理办法（2016年版）修订前要点
（二）重大资产重组管理办法修订后至2018年市场政策底
（三）监管反转，当前并购重组市场的立法变动
（四）监管变动给当前并购重组市场带来哪些业务机会
二、资管产品如何参与上市公司并购重组
（一）资管新规对并购重组市场有哪些影响
（二）如何获取银行资金参与并购重组
——《商业银行理财业务监督管理办法》及《商业银行理财子公司管理办法》解读
（三）券商资金如何参与并购重组
——《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》解读
（四）保险资金如何参与并购重组
（五）私募股权基金如何参与并购重组
（六）如何组织多元化的资金参与上市公司并购重组
（七）资管产品参与上市公司并购重组的盈利模式解析
三、上市公司并购重组的资金运用典型案例解析
（一）平安如何助力药明康德实现私有化
（二）迈瑞医疗私有化解析
（三）蓝帆医疗是怎样“蛇吞象”完成新加坡柏盛国际的收购
（四）南京新百为何收购完成后跌跌不休
四、答疑互动
第四讲：上市公司并购重组实务：标的选择与支付工具
主讲嘉宾：
长期从事并购与资本运作的资深专业人士，曾在金融监管部门任职（3小时）
引言：小额快速审核与1919收购案
一、资产重组的标的选择
（一）具有热门或稀缺概念的新兴公司
（二）细分领域的龙头公司：具有稀缺技术
（三）结合政府职能调整的公用事业标的
二、多种支付手段的灵活应用
（一）发行股份购买资产
（二）可交换债作为支付工具的应用
（三）优先股与承债收购
（四）跨市场融资：PPN与并购贷款
三、跨市场资产流动的监管框架
（一）资产端：不同市场估值的差异
（二）跨市场交易的风险控制与监管
（三）跨市场交易的信息披露与投资者关系
四、并购操作实务与案例
（一）对赌：与投资者签定“估值调整”协议
（二）过桥资金的合理使用：宝盛股份
（三）反向收购与借壳上市
（四）VIE回归成为收购标的
五、答疑交流
适用群体
【1】银行、信托、券商、私募基金、PE机构、金融控股集团、投资咨询机构等机构的业务主管或骨干；
【2】A股上市公司、创业板公司、中小板公司、新三板公司、新兴产业公司、非上市公司董事长/总经理/公司高级管理人员；
【3】政府部门、政府产业发展部门、产业园区管委会的相关主管或业务骨干
。
会议详情
1.
主办方：
信泽金财智（www.xinzejin.com）
2.
时间：
2018年
11月3日
(星期六)和
11月4
