关于财富的焦虑：除了买房，还能买啥？ | 品牌新事

文/北都

最近，朋友圈关于买房的话题变少了，但小李的焦虑却一点也没有减少。

在上海工作了六年的小李，之前从来没有动过买房的念头。同公司的小王早在两年前就在浦东买了一套70多平的老公房，背了100多万的贷款。日子过得紧紧巴巴。这样的“房奴”生活小李一点也不羡慕，他自己的生活要惬意得多，和老婆在市中心租了一套8000多的房子，步行到公司10分钟，存款不多，但也没什么压力。

结果，今年上海的房价疯涨。小王的老公房价格翻了两倍。而小李却因为房东要转卖，半年内搬了两次家……

小李终于坐不住了。夫妻俩从今年8月份开始看房，越看越灰心，自己好不容易凑出来的钱只够买在外高桥保税区的首付，上班来回的路程要3-4个小时。小两口趁着“十一”去周边看房，结果又被限购了。

买不到房子的小李，感觉钱躺在银行里，每一分钟都在贬值，焦虑得连觉都睡不好。不能买房子，这些钱该放在哪儿？

为了找一个好的投资方式，小李开始对市场中自己可以投资的渠道进行研究：

首先是大家最熟悉的银行理财。几年前，预期收益在6%以上的银行理财产品随处可见。如今，4%以上的收益率都难找了。9月银行理财产品的平均预期收益率为3.66%，环比下降0.04个百分点。

而说到宝宝类产品，余额宝的七日年化收益跌至2.3%，和银行的二年定期利率相差无几。

就连门槛100万的信托收益，也在持续走低。原本信托产品的年化收益都在10%以上，然而据统计，2016年9月信托产品整体平均收益率为6.46%，较8月的6.71%进一步下降。 

还有股市楼市，其实这段时间楼市这么火爆，很大原因就是股市不好，资金从股市中撤出来，投进楼市。但这两个市场，现在一个是持续低位震荡，一个基本被监管层紧急“冻结”……

总之，目前的投资现状就是，不管是什么期限，什么类型的产品，大家预期收益普遍走低，都集体进入了资产配置荒。

期限越长，收益越高。出于流动性的考量，可以留2-3个月的家庭备用资金放入活期的产品，其余的资金则投入中长期的产品中。从整个大环境来说，当所有收益都在下滑的时候，把投资眼光适当放长一点，是一个最基本的提高收益的方法。

当整体市场利率下行的时候，最好的投资办法就是适当增加负债。比如你要买个iPhone 7，就可以用信用卡分期付款，日常消费也尽量刷信用卡；此外，在贷款买房的时候，贷款时间尽量长一点，省下的钱可以去投资，投资收益超过贷款利息，就等于赚到了。

任何时候，资产配置都非常重要，很多研究表明一个投资组合的最终收益情况90%是由资产配置贡献的。能够接受中长期投资的同学，也可以适当打个提前量，布局股市，剩下的资金可以一次投入货币基金、银行理财等，用于基本的抵御通胀。

巴菲特说“不要把鸡蛋放在同一个篮子里”。特别是对于像小李这样的投资新手，风险承受能力有限。拿基金来打个比方，虽然谁都知道要合理分配高中低风险的基金，但由于资金量有限，同时又没有专业知识分辨各种基金的风险，所以个人很难真正将资金放到很多篮子里去。

然而，互联网技术和金融的结合，更多的数据被整合进来。通过大数据，在合法合规的基础上，将资金投资于不同地域、行业，拥有不同利率和期限结构的项目，从而分散单一公司由于特殊经营状况而产生的特定风险。

用技术帮助投资人进行分散投资，让“篮子”数目大大增加，并帮助投资者分辨哪些是高风险高收益的，哪些是低风险低收益的。像小李这样的投资者，就可以通过线上匹配自己的风险承受水平，获得相应的投资推荐。

国内知名互联网公司点融网就是这么做的。由P2P的鼻祖Lending Club创始人苏海德和资深金融法律师郭宇航共同在中国创立的点融网，先后获得北极光创投、新鸿基和老虎基金等两轮融资，去年8月份还获得渣打直投、渤海租赁等公司的2.07亿美元C轮融资，创下了业界的融资记录。

2016年9月19日，全球四大会计师事务所之一的毕马威在北京发布中国金融科技公司50强榜单及报告，点融网凭借在业内领先的技术优势和创新能力，与蚂蚁金服、京东金融等国内顶尖互联网金融企业一起，荣登榜单。