首单煤改气资产证券化产品发行

11月19日，记者从河南能源煤气化公司获悉，该公司 成功发行了5.3亿元资产证券化创新产品。“ 这是国内首单煤改气资产证券化产品，开创了国内燃气生产企业在资本市场上成功发行标准化金融产品的先河 。” 该公司总会计师张银通表示。

据张银通介绍，此次发行的5.3亿资产证券化(ABS)融资业务是依据对下游燃气公司收取供气费这一债权作为基础资产，并以该基础资产产生的稳定现金流为支持，发行资产支持证券的创新金融产品，共募集资金5.3亿元，票息控制在6.5%以内，期限5年。

记者在采访中了解到，该产品在基础资产选择上通过有效措施，不但满足了发行人的融资需求，而且为发行人安排运营资金提供了便利;在产品结构上，通过对长期限档设置了含权结构，吸引更多投资者参与，降低发行成本;在信用增级方面，通过采用现金流超额覆盖、保证金机制等综合增信措施，获得上海证券交易所大力支持，在较短时间内取得挂牌转让无异议函，并在本月发行成功，近期将在上海证券交易所公开挂牌上市。

河南能源煤气化公司现为世界500强企业河南能源化工集团下属6家成员单位之一，主营业务为燃气和化工产品的生产和销售、管道运营以及物流贸易等，其中天然气供应业务集中在郑州以西的管线沿线区域，业务经营稳定。

转自：中华网

ABS实践前沿｜资产证券化