重磅！这些乏味的GDP数据，居然把中国经济的微观真相全暴露了……

近期随着地方两会的召开，各省GDP数字陆续公布，结合这些数字，中国经济的微观真相逐渐浮出水面。这是一个和过去十年运行逻辑完全不同的、地区产业格局发生了翻天覆地变化的4.0版中国。

正如君临在曹德旺跑完“波音”来！剖析中国制造业第四波浪潮 那篇文章中所阐述过的一个观点，中国制造业在过去的40年，因应不同的市场环境和竞争力要素，产生过四波不同的投资浪潮。

这个漫长的迁徙过程仍在继续，而2016年各地的GDP数字，恰好给了我们一个管中窥豹的机会，让我们看看这种变化是如何在润物细无声中，悄悄的重塑了一个4.0版的中国。

东部沿海3+7（京津沪+粤闽浙苏鲁冀辽）工业带，这里是中国经济最发达的地区，也是领导中国产业升级的龙头地带。它们的GDP数据的一升一降，往往预示着中国经济的变化先声，所谓春江水暖鸭先知，正是如此。

接下来，我们按照名义GDP增速，谈谈几个特别亮眼的地方。之所以用名义GDP数据，而不是官方公布的实际GDP数据，是因为名义GDP包含了价格因素，反映了地区的通货膨胀率，这样的数据蕴含着更多的细节，能够为我们展现出更真实的经济温度。

上海

2016年，上海名义GDP增速，从前一年的5.95%，大幅跃升至10.02，提升了4个百分点，位居东部第一。这是最近十几年来，上海经济增速第一次反超北京。

还记得前一年，上海增速低迷，外来常住人口数字陷入负增长，背后反映的正是上海本地庞大的传统制造业搬迁浪潮，像钢铁、化工等大量的工厂迁往中西部地区，GDP跟着被带走。那时候君临就在某篇文章中指出——

果不其然，一年之后，上海房价暴涨，GDP数字大幅回暖，领涨东部。而在这一年中，上海的经济结构又发生了三点变化：

这里，重点说说中芯国际。

中芯国际成立于2000年，主要从事半导体晶圆制造，2004年在美股和港股上市。前面十几年都混的不怎么样，受制于技术、资金、市场需求，以及业内老大台积电的常年打压。

但从2014年开始，形势发生变化。在这一年，中国新成立的集成电路大基金为其提供了300亿元的资金支持，接着，中国政府宣布对晶圆行业的上游大客户高通，实行反垄断调查，迫于众所周知的压力，高通选择和中芯国际合作，将相当一部分订单转移给中芯国际。为了生产出合格的货品，高通还不得不手把手教中芯国际提升工艺制程。

2015年，中芯国际的28nm工艺迅速量产，在技术层面追上了业界排名第三的联电。到2016年，中芯国际的营收增长率变得耀眼，不但跃居全球前五大晶圆企业的第一名，而且支出了25亿美元的投资金额在全球布局。

在港股市场上，中芯国际的股价表现也一枝独秀，远远超出同行业的其他公司。

中芯国际在港股的表现

政策和资金注入，只是帮助中芯国际追赶的推动力，但在2016年，还发生了另外一件事情，这件事情很有可能成为中国科技业里程碑式转变的一个标志。

2016年底，中芯国际和Crossbar公司合作，推出了ReRAM样片。Crossbar是一家高科技创业公司，创始人叫卢伟，毕业于清华，后来留学美国，2016年获得了8000万美元的风投，背后资金有相当一部分来自中国。

Crossbar开发了ReRAM闪存芯片，这是一种比传统闪存读取速度更快数十倍的技术，很有可能颠覆目前全球600亿美元规模的闪存产业。在未来的人工智能和大数据时代，数据的访问速度越来越成为高科技竞争的关键，该行业的利润前景就如金山般灿烂。

Crossbar最终选择了将这款新世代产品的样片交由中芯国际来生产，让中芯国际的未来业绩动力再次提速。很多年前，台积电的崛起过程中，就是因为得到了像AMD这样的创业芯片公司的支持，才发展壮大起来，成为如今台湾首屈一指的高科技龙头，市值超过千亿美金。这一次的机会，该轮到中芯国际了。

像ReRAM技术这样的创新转移效应，已经不是第一次发生了，早前AMOLED领域的柔宇科技，量子点电视领域的纳晶科技，都是如此，通过“美国留学生技术+国内风投资金+国内市场需求”三方推动，让4.0版中国的高科技升级浪潮变得清晰而真实。

广东

2016年，广东的名义GDP增速从前一年的7.41%，跃升到9.20%，最近十几年来，第一次反超了江苏。

第一场科技革命，名曰“工业机器人革命”

广东的传统低端制造业，像纺织制鞋，大部分都已经搬走，能够留下来的，主要是电子和家电工业。他们，恰恰是近年工业机器人革命的主要改造对象。

中国现在已经是全球最大的工业机器人市场，世界上每卖出4台就有1台销往中国。以前，工业机器人的主要用处，是在汽车行业，所以大的厂家都是日本和欧洲的，它们伴随着汽车行业的壮大而成长。但是现在，随着传感器技术的进步，越来越多的机器人开始进入电子工业。

数据显示，2015年亚洲卖出了5.4万台汽车工业机器人，仅仅增长了4%，但是电子工业机器人却卖出了5.6万台，增长了41%。无论是增速，还是规模，都超越了前者。

江苏的工业，以钢铁、造船、化工等重工业为主，机器人改造的空间不大，而广东，因为支柱是电子工业，恰好是最受益于机器人渗透的，生产力的提升自然明显。

第二场科技革命，名曰“手机产业高端化”

去年年初的时候，有一个论点很流行，叫“不要让华为跑了”，君临也写了一篇文章指出，这没有什么好担忧的，本质上只是珠三角湾区大幕拉开的一个小插曲。

深圳人稠地窄，成本飙升，只能不断向高端服务业升级，整个深圳市区都有可能变成华南地区的商务CBD，既然是CBD了，地价能不贵？那么在这种情况下，利润率相对较低的制造业只能向周边城市迁移，于是外溢效应就产生了。

从更广阔的视野来看，整个珠三角的制造业都将受益于此，就像美国西部的硅谷湾区一样，通过密切的生产网络将圣荷西、山景城、帕罗奥图等城市连结为一个整体。

珠三角湾区的支柱，是电子工业，龙头则是智能手机。和传统PC电脑、笔记本电脑时代不同的是，智能手机时代唱主角的是本土品牌。

2016年，华为手机的出货量是1.4亿部，增速21%，OPPO出货量1亿部，增速110%，VIVO出货量8千万部，增速78%。三大品牌都进了全球前五，不仅在国内独领风骚，在欧洲和东南亚市场都占据了相当份额。

国内媒体在分析OPPO和VIVO的成功时，往往带着有色眼镜，认为他们主要是通过营销和渠道的成功来获得的。这显然偏颇。2016年中国手机市场仅仅增长了6%，二线以下零售市场的增速也只有17%，这些数字显然支撑不起OPPO和VIVO翻倍的业绩增长。

核心原因在于，OPPO R9、VIVO X9、华为Mate9这些明星机型的热销，大量吃下了外资品牌高端机的份额。为什么这三个品牌的明星机能够实现本土取代，而不是其他的呢？

关键是口碑。智能手机的第一波普及浪潮已经过去，在普及期，营销和渠道起着主要作用，但现在，智能手机已经进入第二波的换机浪潮，在换机期，起主要作用的就是产品体验和口碑，转化为指标，就是“用户留存率”。

以迪信通发布的消费者调研报告为例子，2016年，换机时还会选用同一个品牌的比例，苹果是64%，VIVO是51%，OPPO是44%，华为是40%，而三星只有26%，小米是21%，其他品牌的留存率更低。

用户留存率的差距拉大背后，是三大品牌的差异化定位。他们不再跟风，什么芯片的跑分竞赛，什么性价比，什么互联网思维，统统抛弃。他们开辟了新的战场，在年轻人热衷的拍摄功能上打造竞争壁垒，发起了一轮双摄像头、柔光自拍的普及运动。这些技术上的创新，正好吻合了年轻族群在社交网络上热衷的自拍和直播风潮，就此成为现象级的产品。

也就是说，三大品牌的成功上位，是依赖于高端机型的拍摄技术创新，这跟传统意义上本土品牌依靠价格战、营销战驱逐外资品牌的规律有着明显不同。也因此，据业内估计，2016年华为、OPPO、VIVO的手机业务利润都达到了100亿元级别，和前几年“只赚销量、不赚利润”的低端产业正式挥手告别了。

福建

可以说，福建是4.0版中国的一匹大黑马，本来资质平平，整体实力不如浙江和广东，传统的服装制鞋、食品工业最早遇到了困境，因此2000年之后，福建的GDP排名一直在下滑，大有被边缘化的趋势。

但不知道是哪辈子修来的福分，这家伙忽然就开挂了。

首先是前中石化总经理入闽，五年时间从无到有，帮助福建外科手术般移植了一个庞大的沿海石化产业链，接着是国家半导体战略，厦门、泉州、晋江等地频频被高层钦点，再次外科手术般移植了一个集成电路产业。

本土的民营资本同样积极转型，安踏的品牌升级，三安光电的LED芯片做大，瑞芯微成为三星高端笔记本的芯片供应商，时代新能源成为中国最有竞争力的汽车电池厂商，美图秀秀的崛起，等等，新兴产业有一种朝气蓬勃的态势。

这里重点谈谈美图公司。

美图去年在港股上市，因为盈利能力欠佳，饱受质疑，股价表现一度低迷。那时候，美图财报显示，作为一款手机软件，其95%的收入来自手机硬件销售，半年亏损2.6亿元。

基于其商业模式问题，君临同样报以怀疑的态度。明明在国内已经拥有数亿的用户，为什么还要兜个大圈子，去卖什么美颜手机来赚辛苦钱呢？须知，智能手机的发展已经走向巨头垄断时代，美图的手机竞争力只会越来越弱，挣到钱的可能性非常渺茫。

但如今，君临已经改变了看法。

春节期间，美图秀秀上线了一个“手绘”自拍功能，可以让自拍照实现削尖下巴，放大眼睛，增加闪亮的效果，简单来说，这是一款让女生变成芭比娃娃的魔法棒。比如下面这个效果。

“手绘自拍”上线之后，美图迅速红爆全球，在欧洲、美国、日本、台湾、拉美，各地无差别受到追捧。以前有句话说，日本女生靠化妆，中国女生靠美图，很显然，在互联网社交时代，中国的美图自拍文化已经拥有了征服全球的势能。

这使君临忽然意识到，美图，或许是第一家可以成为全球主流应用的中国互联网公司。

传统的中国互联网公司是很难走向全球的，因为他们的创意通常来自海外，在海外拥有一个更加强大的竞争对手。你无法越过这个高山。相反，能够走向全球的中国互联网公司，一定得是本土原创，拥有足够强大的技术领先性。这样，在进军海外的时候，就基本上是摧枯拉朽的，兵不血刃。

美图公司显然符合这个定义。

自2013年以来，中国每年都会涌现出一些这种类型的互联网公司，比如今日头条、共享单车、秀场直播，等等。这种缺乏海外对标的本土公司，他们的商业空间将是基于全球市场来衡量的。

在传统的互联网产品中，比如百度和谷歌，滴滴和优步，中国公司和全球公司的市场价值之间，通常有着3-5倍的差距。试想一下，如果一家中国互联网公司，其技术实力是全球独一份的，那是不是意味着，其商业价值也应该有更大的潜力可以挖掘呢？

从微观层面而言，可以很清晰的看到，上海、广东、福建等部分东部省区，已经成功跨过了经济“L”型的低迷期，向着U型反转的阶段跃升。乏味的6.7%GDP数据下，4.0版中国的轮廓正在逐渐浮出水面，更精彩纷呈的内容，请期待这个系列的下一篇。

本文来自微信公众号：君临