又到天桥底下说书时间。
出差赶到家，饭都没吃上，十万火急的，往书桌前一坐，先写一下文章。内容有点多，实在是消化不过来。
A股，仅用3天，直接修复到3000点，这是收盘了过去三个月阴跌的节奏，整个市场亢奋了。
本来，昨天的走势，冲高回落，技术面是很难看的。
但今天，中央政治局会议在这个时候，
罕见讨论到经济
。
直接一口气，让市场收复昨天的长上影线，说明走势为强势。
这次会议，有何重磅？
一般来说，过往大家统计的规律是，4月、7月、10月、12月的政治局会议会提到经济，而第三季度这一次是不会的，结果，这一次提了，而且内容也是重磅。
贴一张图，就明白，一年四次政治局的会议情况。
对比下图，你看本来应该是10月政治局会议的，现在直接放到国庆节前开，并且本来不一定有谈经济形势的，现在也直接谈起经济并还有大的方向。
读了一下这次会议通稿，我提炼及理解如下：
1、
意识到当前经济的新情况和问题。
如，
要全面客观冷静看待当前经济形势
，正视困难、坚定信心
，切实增强做好经济工作的责任感和紧迫感。
2、
加力推出增量政策
。
如，要抓住重点、主动作为，有效落实存量政策，加力推出增量政策，进一步提高政策措施的针对性、有效性，努力完成全年经济社会发展目标任务。
3、
要加大财政货币政策逆周期调节力度
，保证必要的财政支出，切实做好基层“三保”工作。
这其实，是要财爸发力了。
PS：
我今天本来计划写后期的一些政策出台，所以今晚文章后半部分，其实是我上午挤时间写的一些思考。
同样是知识普及型，大家也可以看一下。
我倒认为思考，其实也是政策中的一部分，刚好契合第三点。
4、
要降低存款准备金率，实施有力度的降息。
降息，这里是重点，而且还要有力度。
股市是一个需要资金的地方，降息比降准更加利好股市。
5、
要促进房地产市场止跌回稳。
地产，大家也清楚，地产影响中国经济，地产企稳了，后面经济预期就会上升。
关于地产的政策，以往有过经历，就是连夜赶在国庆前发出来。
毕竟，放假了，好让大家去看房，买房，刺激经济。
所以，极大概率这些政策，这几天都会陆续出来。
主要是看看一、二线城市楼市宽松力度的情况。
如果，真如我所说，国庆前地产政策还进一步宽松，那要关注国庆节假期间，楼市成交的情况，是否给力。
可能决定了后期的走势。
6、
要努力提振资本市场，大力引导中长期资金入市，打通社保、保险、理财等资金入市堵点。
要支持上市公司并购重组，稳步推进公募基金改革，研究出台保护中小投资者的政策措施。
这一点，其实就是提到股市。
我写文章这会，新闻弹窗直接发布了
中央金融办、中国证监会联合印发《关于推动中长期资金入市的指导意见》，这意思就是国家队买买买A股资产。
现在是全面爆发时刻，全面普涨。
小结，从这一周官方发布的政策和会议的内容看，上面已经意识到经济的问题，会加大力度搞好经济，这决心非常之
大。救经济，其实也是救股市信心。救股市，其实也是救经济信心。这二者互相循环。我自己的认知体系里，
A股就是中国经济预期的晴雨表
，它是会提前抢跑的。
说一说市场的表现和操作。
市场表现最好的是消费。
从逻辑上来看，整个经济50%以上是需要靠消费来循环。
另，从A股角度看，与消费周期相关的，其实占到七、八成。
如果消费不行，那怎么行？
今天最强的是食品饮料指数，直接涨停。
最近三天，涨得最好的也是中证消费指数。
前面两周，加的一点消费，涨得有点凶猛。
场外，微微减了点消费基金，约是场外的0.5%的仓位。
场内，昨天抛出去的，今天早上接回来一半。
下午上飞机前，看大涨，将接回来的，又卖了差不多一半。
所以整体仓位还是增加的。
大仓位继续守吧，偶尔小仓位做做T、做做波段。
这一会，弹窗显示，海外A50期指涨幅2%，已经突破前期新高？
以下内容，这一段是我上午写的，当时还没有那个政治局会议的内容。我自己思考，预期后面财政部还会发力的内容以及一些政策底、基本面底的规律。这一波行情虽然亢奋，但我相信，市场的确也是亢奋抢跑，第一波是政策底。
虽然，央妈在周二的时候已经来了一波大招，让市场亢奋了一波。
但是，这两天还有关于“财爸”在后面还会一些大招要释放出来。
这依然是政策博弈的窗口期。
这时候，还在传“财爸”后面还会出手，我认为还是比较匹配当下的。
其一，当前经济基本面依然是处于一个负反馈循环的过程中。比如，降薪，裁员等，只要这些还在，整个市场预期就不会好转，这必然也会影响到经济的发展，进而反馈到A股当中。
其二，央妈出的政策，对于股市来说，确实是增加了救市资金进场，这直接利好股市。但是，降息、降准，降存量房贷以及降首付，光靠这一些应该还是比较难阻断经济当前的负反馈。
就拿降低房子首付这事情来说，大家其实也不是因为降首付了才买房。我倒是认为，有首付的钱了，同时未来收入预期还不错，这样才能发挥最大的效果。但是，当前对未来预期，并没有提高。所以，这个政策按理分析会打折。
另一个是降低存量房贷，这个确实帮大家省到钱了。但是，实际上，大家会拿这个钱去消费么。我感觉有部分人肯定也是把每个月省下来的房贷存起来，以备不及之需。不过，最近家电补贴的政策，这种你买家电，政府直接补贴钱倒是挺有效果的，身边已经听了好几位朋友提起换家电这事。
写到这，可能有些朋友还是
不清楚央妈、财爸是啥意思，这二者有啥区别？
我简单普及一下知识点。
“央妈”就是中国人民银行。
它主要是决定了这个市场怎么发钱、用一些方法来调整市场上有多少钱、借钱利息是多少。像经济不好的时候，则会将借钱利息调降，这样借款的人多了，用于投资、消费，一定程度上刺激了经济。
“财爸”就是财政部。
简单理解就是想想国库的钱如何花，如何发挥最大功能。比如，公共服务、国防、教育、医疗，这些分别规划多少。整个经济花钱主体有几个，老百姓、企业，地方政府还有财政部。而当经济不好的时候，老百姓、企业都不舍得花钱，那这个时候，是不是财爸多花点。这样，整个经济才不会那么拉垮。
将上述更精简来理解，
其实你可以直接认为央妈负责印钱，财爸负责花钱。
特别是经济不好时，财爸还要多花一点。
所以，当前央妈已经给市场信号了，财爸若是能进一步发力，那对整个经济预期则是更上一层楼。而对于A股，则有进一步的预期，自然是利好A股。
所以，这个时候又开始吹风“财爸”要发力，或许也是一种信号。
我上周文章讲了，跌到这位置，2700点上下，大家都难受，倒逼博弈政策出来。若是，央妈实施第一步，财爸第二步，那就是更加完美的事项了。
只要有这些预期在，虽然基本面没有有好转，但是并不影响当前市场博弈政策继续给力。
写到这，老股民朋友应该会想起，
政府底、市场底、基本面底，这几个底部。
去年，2635点是政策底，属于第一波政策救市的底部。而当下，属于第二波政策底的走势。这二者并不冲突。对于市场底部，其实我倾向于类似政策底。因为市场是一种情绪，往往到悲观的时候就会期待政策，这其实就是市场的底部。
而基本面底，其实就是经济是否触底。按逻辑讲，基本面的底部应该是高于政策底的。毕竟，市场是政策底属于抢跑，而抢跑后会等待经济面的好转。在这个过程中，更向是调整的走势。若是真有好转，则会进一步进行行情的演绎，实现真正的反转。
所以，有很多朋友问，
反弹还是反转。
在这种底部时刻。
反弹，可以说是抢跑政策底。
反转，则是在政策底反弹结束后，进一步观察基本面
（经济）
，基本面若是给力则进一步上涨。若是不给力，则进一步回调。
在一轮周期中，
政策底可以是若干个，但基本面底应该就一个，
那是涨幅更高的高度，可以理解为牛市真来了。
如下图，我就按照近一年多的走势，简单示意我对这一轮周期政策底、基本面底的理解。
能看懂就看，看不懂就直接看我最后的结论：
当下行情，属于政策底抢跑反弹阶段。政策现在还没完全消化，市场预期还有“财爸”的大招。反弹之后，市场会进入一个盘整时期，盘整则是等待基本面的过程。若是有好转，则行情会进一步形成反转。若是基本面还是很差，则行情会进入新一轮的调整，等到极致难受的时刻，再倒逼出新的政策。
以上是我的理解，仅供参考。
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