三报简编-20240617晚

新闻驱动：

1. 据报道，有地方证监局组织私募开展自查，量化私募需报告量化交易和程序化交易情况。

2. 1 年期 MLF 利率连续第 10 个月保持不变。业内认为，考虑到银行净息差处于历史低位， 6 月贷款市场报价利率 (LPR) 也将保持不变降准降息窗口仍需后移。

行业驱动

1. 产销两旺，轮胎行业高景气度有望延续。统计数据显示，今年 1 — 4 月，中国轮胎总产量为 3.38 亿条，同比增长 11.4% ；出口量为 2.09 亿条，同比增长 10.8% 。今年以来，轮胎行业迎来涨价潮。天然橡胶和炭黑等轮胎主要原料价格持续上涨是推动轮胎价格上涨的第一要素。机构研报认为，轮胎迎来短期、中期、长期逻辑均向上的阶段，未来有望迎来估值和盈利恢复并上调的周期。据统计， A 股有 9 家上市轮胎公司一季度业绩全部实现两位数增长，多家公司翻倍增长。另外，轮胎公司积极推进国际化，加速转型抢滩全球市场。 A 股相关概念股主要有 森麒麟 (002984) ^RR 、 赛轮轮胎 (601058) ^RR 等。

题材驱动：

1. 我国推动中医药振兴发展，机构看好中药创新持续加速。十四届全国政协第二十次双周协商座谈会 17 日在京召开。会议提出 : 要在推动中医药振兴发展上深化研究，围绕中医药传承创新发展涉及的经典保护、科技创新、体制改革、产业转型、国际合作等重要问题，研究提出更多增进人民健康、推动中医药事业高质量发展的对策建议 ; 要为营造中医药传承创新发展良好氛围发挥作用，激发广大青少年了解中医药、热爱中医药的兴趣和热情，更好满足人民群众健康需求 ; 要推动中医药走向世界。湘财证券表示，在政策与临床需求双重驱动之下，中药创新再度加速，新药上市节奏加快目 1 类新药占比明显提升 ; 研发创新是核心，进入医保基药目录是放量的重要条件。此外，在政策鼓励以及中药“治未病”“纯天然”特有优势下，中药行业创新 + 消费双属性愈加明显，行业新增长点有望来自“中药 + ”视角下的新消费领域，包括零售药店终端、品牌中药及中药消费品、中药行业与多领域融合所形成的新业态等。 华润三九 (000999) ^RR 定位于 CHO 健康消费品和处方药领域，覆盖感冒、胃肠、皮肤、肝胆、心脑血管、抗肿瘤、儿科等领域 ; 方盛制药 (603998) 治疗领域涉及心脑血管、骨伤科、儿科、妇科、呼吸系统和抗感染等。

2. 国际首次，新一代人造太阳取得新成果。据报道，新一代人造太阳“中国环流三号”去年底开始面向全球开放，今年首轮国际联合实验，吸引了包括法国原子能委员会、日本京都大学等全球 17 家知名科研院所和高校参与。本轮实验，在国际上首次发现并实现了一种特殊的先进磁场结构，对提升核聚变装置的控制运行能力具有重要意义。“中国环流三号”是我国自主设计研制的可控核聚变大科学装置。点评：可控核聚变能源产生能量的原理与太阳发光发热的原理一样，它也被称为新一代“人造太阳”。核聚变的过程可以在碳排放几乎为零的情况下，源源不断地提供绿色能源。可控聚变能源具有无限、经济、可计划、清洁、安全等诸多优点，是目前科学发展水平下人类能够掌握的终极能源形式，甚至会推动人类文明进入下一个发展阶段。 A 股相关概念股主要有 金杯电工 (002533) ^RR 、 久盛电气 (301082) ^RR 等。

3. 固态电池实现突破，能量密度提升百倍。据报道，日本 TDK 公司宣布其在小型全固态电池所用材料方面取得突破，预计将显著提升从无线耳机到智能手表等设备的性能。该新材料的能量密度（即特定空间内可存储的能量）达到 1000Wh/L ，是 TDK 目前量产电池的约 100 倍。点评：固态电池由于能在根本上提升两大核心性能——能量密度和安全性，被认为是最具前景的新一代动力锂电。目前，全球各大相关企业都在涉足，并在产能规划、装车配套及融资等多领域加速布局，提前抢占市场高地。业内人士预计，到 2030 年左右，固态电池稳态市占率有望达到 20% 。 容百科技 (688005) ^RR 已成功开发多款适用于半 / 全固态电池的高镍 / 超高镍三元正极材料，并完成多种固态电解质材料的开发 ; 当升科技 (300073) ^RR 研发的双相复合态锂电正极材料在多家固态电池头部企业实现上车验证。 A 股相关概念股还有 金龙羽 (002882) 、 三祥新材 (603663) ^RR 等。

4. IBM 将联手日本 AIST 建设下代量子计算机，　产业链公司受关注。据报道， IBM 即将同日本产业技术综合研究所 AIST 签订共同开发规模达 10000 量子比特的下一代量子计算机的协议，规模上远超现有产品。这也是 IBM 在量子计算领域首次同非美国研究机构进行如此大程度的合作。 IBM 和 AIST 双方将合作开发下一代量子计算机所需的耐超低温半导体和超导集成电路， AIST 希望在设备制造过程中引入日本零部件供应商。这台量子计算机目标 2029 年投入应用，且有望无需外接超级计算机进行计算纠错，本身就拥有足够的计算正确率。量子计算以量子比特为基本单元，利用量子叠加和干涉等原理实现并行计算，能在某些复杂问题上提供计算能力的指数级加速，是未来计算能力跨越式发展的重要方向。随着量子计算技术的不断演进，以及人工智能（ AI ）技术等领域的快速发展，量子计算的应用边界被不断拓展，从而使量子计算的商业潜力更加广泛和深远。据 ICV 预测， 2023 年全球量子产业规模达到 47 亿美元， 2023 至 2028 年的年复合增长率达到 44.8% 。 2027 年专用量子计算机预计将实现性能突破，带动整体市场规模达到 105.4 亿美元。 吉大正元 (003029) 在抗量子密码算法研究方面实现了抗量子签名的算法，并成功开发传统密码和抗量子密码混合模式的密钥生成，以及证书签发功能。 国盾量子 (688027) ^RR 通过自主研发及参与中国科学技术大学超导量子计算“祖冲之号”实验等重大项目，转化了量子计算领域前沿技术成果为商业化产品，目前国内已有多个超导量子计算团队使用了国盾的产品，自 2020 年以来也实现了累计过亿元的销售收入。

5. 英伟达开启 AI 合成数据新纪元，这些公司在合成数据前瞻布局。近日英伟达发布了一款开源大型语言模型（ LLM ） Nemotron-4340B （ 3400 亿参数）系列模型，有可能彻底改变训练 LLM 的方式。据英伟达介绍，开发人员可使用该系列模型生成合成数据，用于训练大型语言模型 (LLM) ，用于医疗保健、金融、制造、零售和其他行业的商业应用。在生成式人工智能技术不断发展的趋势下，训练数据来源是人们最关心的问题之一。合成数据是指通过数学模型、算法或随机过程生成的数据，这些数据在某些方面与真实数据相似，但并不是从真实环境中直接采集的。合成数据的优点包括可控性、安全性和成本低。合成数据作为预训练语料的新物种，发展潜力巨大。英伟达的最新力作，不仅仅是技术的一大飞跃，更是 AI 领域革命性突破，为开发者提供了一个免费且可扩展的解决方案，以生成高质量的合成数据。这不仅降低了成本，更拓宽了数据获取的渠道，让定制化的大型语言模型（ LLM ）触手可及。 星环科技 (688031) ^RR 在互动平台表示，公司有研究和使用合成数据，同时在探索相关解决方案。 汉仪股份 (301270) ^RR 利用 AI 技术探索提升字体等内容素材的创造效率，在合成数据方面有自己的积累。

公司驱动：

1. 1. 力星股份 (300421) 接受机构调研时表示，力星金燕子公司上半年通过人员结构调整，精益化管理，提高运营效率，降低管理成本，盈利水平已逐步提升。公司陶瓷球项目设计产能为 90 吨，预计下半年陶瓷球将开始小批量供应。公司高铁滚子项目根据国家国产化进程稳步推进中，墨西哥项目是 JGBR 集团重点项目之一，该项目一期预计在 2025 年二季度建成，四季度投产。

2. 2. 莱宝高科 (002106) ^RR 接受机构调研时表示，触摸屏在笔记本电脑的渗透率未来有望稳步提升，结合考虑已成为全球笔记本电脑出货量位居行业前列的多家知名品牌客户的笔记本电脑用触摸屏的主要供应商，公司笔记本电脑用触摸屏业务板块的产品销售有望相应受益增长，公司将积极努力把握该等市场需求可能成长的有利时机，努力与客户共同分享带有触控功能的笔记本电脑成长的市场机遇。 AIPC 产品未来可能更多要求 AI 功能匹配精准触控的手写笔操作，随着 AIPC 需求未来逐步成长，相应可能带来对更好支持手写笔操作的外挂式结构触摸屏的更多新增需求。

3. 3. 浙海德曼 (688577) ^RR 表示，随着人形机器人底层技术成熟度不断进化，应用场景和商业模式日渐清晰，人形机器人量产渐行渐近。公司正在攻关超高精密数控车床相关技术，具体工作正在有序推进中。人形机器人相关加工零件大部分属于旋转类零件，适合车削类加工该行业属于公司的增量市场，市场潜力巨大

4. 4. 亚威股份 (002559) 表示，近两年在制造业需求承压、市场竞争加剧的情形下，公司钣金机床业务保持了稳定增长，销量连创历史新高，行业领先优势进一步扩大。公司大力发展前景广阔的高端伺服压力机产品，目前压力机产品在手订单充足。投资 6.8 亿元建设的“伺服压力机及自动化冲压线技术改造项目”即将投入使用，满足国内外中高端客户对板材加工高速、高精度、智能化成套设备的要求。

5. 5. 珠海冠宇 (688772) ^RR 表示，苹果 AI 应用的推出所受关注度较高，预计能促进其产品销量的提升，对公司出货量也将有正向的影响。苹果是公司重要客户，目前供应的产品主要为笔记本及手机电池。同时，公司也在积极对接研发此客户其他类别产品电池。此外，公司正在有序研发和生产其他客户 AI 型号产品所需电池。

6. 6. 科伦药业 (002422) ^RR 子公司科伦博泰开发的创新药物注射用 SKB518 新药临床试验申请于 6 月 17 日获国家药监局批准。注射用 SKB518 是一款针对靶点生物学特点研发的创新抗体偶联药物，拟用于治疗晚期实体瘤。

7. 7. 海辰药业 (300584) 收到富马酸丙酚替诺福韦上市申请批准通知书。

8. 8. 鑫铂股份 (003038) 子公司拟投建新一代光伏铝边框项目。

9. 9. 启迪设计 (300500) 签订 10.81 亿元重大合同。

10. 10. 中国中车 (601766) ^RR 3-6 月期间签订合计金额约 436.2 亿元合同。

11. 11. 乐歌股份 (300729) 拟投资 7800 万美元建造海外仓。

12. 12. 园林股份 (605303) 牵头中标 4.72 亿元攀枝花生态环境综合治理及乡村振兴示范基地建设项目。

13. 13. 中国电建 (601669) ^RR 子公司拟投建云南省楚雄州禄丰抽水蓄能电站项目。

14. 14. 航天智装 (300455)