保荐机构为国泰君安证券股份有限公司，审计机构为天健会计师事务所(特殊普通合伙)，律师事务所为浙江天册律师事务所。
值得注意的是，美晶新材是上市公司晶盛机电分拆子公司上市。美晶新材报告期内业绩实现了爆发式增长，
扣非归母净利润从2021年1500万元飙升到了2023年的16.7亿元，翻了足足一百倍。
美晶新材于2023年10月28日收到一轮问询，至今未回复。这也意味着美晶新材一轮问询都未回复便撤回。
此前，2024年6月14日，上市公司晶盛机电公告，
基于目前市场环境等因素考虑，为统筹安排公司所属子公司美晶新材业务发展和资本运作规划，经与相关各方充分沟通及审慎论证后，
公司决定终止分拆美晶新材至创业板上市并撤回相关上市申请文件。这也意味着本次分拆上市失败。
主营业务情况
公司主要从事石英坩埚研发、生产和销售。
石英坩埚是半导体和光伏领域单晶硅棒长晶过程中必须使用的重要耗材。石英坩埚行业的上游主要为石英砂行业，石英砂是石英坩埚的关键原材料。石英坩埚行业在产业链中具有重要的地位，与上下游的关系如下图所示：
公司自创立起主要专注半导体石英坩埚的研发及生产，在半导体石英坩埚领域有长时间的技术沉淀，产品技术成熟、质量优异。近年光伏行业迅速兴起，公司将所拥有的先进半导体石英坩埚工艺技术运用到光伏石英坩埚的生产中。经过多年的发展经营，公司已与半导体和光伏领域国内外众多知名硅片生产厂商形成了长期稳定的合作关系，使公司走向半导体、光伏双轮驱动的发展格局。
主要财务数据和财务指标
值得注意的是，美晶新材报告期内业绩实现了爆发式增长，扣非归母净利润从2021年1500万元飙升到了2023年的16.7亿元，翻了一百倍。
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主要股东和实际控制人情况
截至本招股说明书签署日，
晶盛机电直接持有发行人 57.84%的股份，为公司控股股东。
发行人
实际控制人为曹建伟先生和邱敏秀女士，何俊先生(邱敏秀之子)、何洁女士(邱敏秀之女)为实际控制人的一致行动人。
截至本招股说明书签署日，晶盛机电直接持有美晶新材 57.84%的股份，为发行人控股股东。晶盛投资持有晶盛机电 47.39%的股份，为晶盛机电控股股东。
曹建伟先生、邱敏秀女士合计直接持有晶盛机电 5.63%的股份，通过晶盛投资控制晶盛机电 47.39%的表决权，合计直接及间接控制晶盛机电 53.03%的表决权，为晶盛机电的共同实际控制人。何俊先生与何洁女士为实际控制人的一致行动人。上述实际控制人及其一致行动人合计直接及间接控制晶盛机电 53.67%表决权。
此外，曹建伟先生作为杭州睿通的执行事务合伙人，通过杭州睿通控制公司 4.97%的股份。因此曹建伟先生、邱敏秀女士及其一致行动人以直接和间接方式合计控制公司 62.81%的股份及相应表决权。故曹建伟先生和邱敏秀女士系公司共同实际控制人。
曹建伟先生
，中国国籍，1978 年出生，无境外永久居留权，身份证号330125197805******，正高级工程师、工学博士。2010 年 11 月至 2016 年 12 月任晶盛机电董事、总经理，2016 年 12 月至今任晶盛机电董事长，兼任研发中心主任。曾荣获浙江省科学技术一等奖 2 项、二等奖 2 项，三等奖 1 项，获 151人才工程第二层次人才、浙江省优秀科技工作者、第七届科技新浙商、浙江省优秀企业家、2021年度风云浙商、首届“创新浙商”等荣誉称号。
邱敏秀女士
，中国国籍，1945 年出生，无境外永久居留权，身份证号330106194509******，本科学历，研究员，曾享受国务院特殊津贴，曾任第三届中国机械工程学会流体传动与控制分会液压技术委员会委员、第五届全国液压气动标准化技术委员会委员。2010 年 11 月至 2016 年 12 月任晶盛机电董事长，2016 年12 月至今任晶盛机电董事。邱敏秀女士在机械设计、流体传动及控制领域拥有丰富的经验，在电液控制技术研究领域卓有建树，多年来承担与参与电液控制技术领域的国家自然科学基金项目、863 项目、国家重大科技专项课题以及省部级科技项目 30 多项；科研成果曾荣获国家发明二等奖、国家科技进步二等奖等国家级奖 3 项，省、部级科技一等奖 4 项，二等奖 4 项；在核心期刊发表学术论文 50 余篇。此外，邱敏秀女士还曾荣获浙江省优秀企业家、2008年度绍兴市领军人物、2010 年绍兴市高级专家等荣誉称号。
何俊先生
，中国国籍，1969 年出生，无境外永久居留权，身份证号码为330106196906******，大专学历，工程师。2010 年 11 月至 2016 年 12 月任晶盛机电董事、副总经理，2016 年 12 月至今任晶盛机电董事、总裁。何俊先生拥有丰富的市场及经营管理经验，兼任绍兴市总商会第七届副会长、绍兴市上虞区人大常委等职务。
何洁女士
，中国国籍，1975 年出生，无境外永久居留权，身份证号码为330106197502******。
募集资金用途
部分风险因素
1、经营业绩波动的风险
报告期内，受益于下游行业需求的快速增长，公司经营业绩波动较大，整体呈高速增长态势。报告期内，公司主营业务收入分别为 17,111.15 万元、107,188.11 万元以及 366,582.89 万元，公司归属于母公司股东的净利润分别1,521.14 万元、30,078.53 万元和 177,795.33 万元。
未来若国内外宏观经济增长放缓或产业政策支持力度减弱，使得光伏行业的装机需求发生波动，可能导致公司下游硅片生产企业对石英坩埚的需求下降，从而对公司的经营业绩产生不利影响。
2、产品销售价格及毛利率下降风险
报告期内，公司石英坩埚产品的销售价格随着石英砂价格的整体上涨而上升，报告期内，公司石英坩埚产品的销售均价从 0.35 万元/只上升至 2.30 万元/只，销售价格变动与整体市场价格保持一致。产品价格上涨加之公司石英坩埚产品的技术水平、供应能力持续提升，对下游客户的议价能力较强，带动公司毛利率快速提升。报告期内，
发行人主营业务毛利率由 25.54%上升至 61.44%，发行人取得了爆发性的业绩增长，而该等高成长、高毛利的业绩水平存在无法持续的风险。
未来，如石英坩埚产品的市场竞争加剧、下游行业周期性波动、上游石英砂供应持续紧张，发行人存在石英坩埚销售价格及毛利率下降的风险，进而对公司经营业绩产生不利影响。
3、产品结构单一的风险
报告期内，公司主营业务收入来自石英坩埚产品，产品结构相对单一。由于新产品的开发、市场推广、客户验证等周期相对较长，若公司现有石英坩埚产品的市场竞争日益加剧、下游市场需求发生重大变化而公司无法及时根据新技术新方向研发推出新产品，给公司带来新的收入增长点，将对公司的持续经营产生不利影响。
4、客户集中度较高的风险
报告期内，公司来自
前五大客户的销售收入占主营业务收入的比重分别为78.60%、79.02%和 82.24%，
存在客户集中度较高的风险。公司的客户相对集中的情形符合下游硅片生产行业集中度较高的行业特性，也与同行业可比公司的情况整体一致。
如果公司的主要客户未来经营状况、市场竞争地位出现重大不利变化，将会影响主要客户对公司的采购需求，对公司的销售收入产生不利影响。
来源：最新IPO
