01/24 继续聚焦

债券今天继续维持调整，隔壁股市今天表现也比较好

资金面依然是非常的紧张

当然这里也有一个所谓的降息降准预期落空的问题。

不过这个问题我之前就说过了，本身就可能性不大。也不知道市场在期待点啥。

今天股市其实比预期的好一些，虽然指数一般，但是科技股赚钱效应还是非常的好。

最大的宏观因素，还是特朗普。

2025年1月24日 10:11:12 - 特朗普：与主席对话进行得很顺利

2025年1月24日 10:11:24 - 特朗普：主席非常有雄心

2025年1月24日 10:11:48 - 特朗普：伊朗与中国是不同的问题

2025年1月24日 10:12:35 - 当被问及是否能与中国达成协议时，特朗普表示，我可以做到

2025年1月24日 10:12:55 - 特朗普：宁愿不必对中国使用关税手段

于是， 离岸人民币兑美元上涨0.5%至7.2512。

从1月20日开始，我们说整体体现出来的就是对抗没有此前市场预期的那么强烈。

这是目前比较大的宏观改善因素，不过特朗普一会这样，一会那样，也没个定数，会导致市场波动比较大。

从指数上来说，A50其实走势是符合我们预期的

假期前依然维持在这里的震荡，假期前要出现大幅的下跌，估计可能性不大。

恒科回调了2天后今天继续上行，刚才说的特朗普相关的对它自然也是利好。

那么恒科还是维持区间内震荡，节奏上并不太好把握，所以采取的是持有观望的策略。

当然有网格的可能场内能做个几笔。

今天行业上我认为还是AI为主要的方向。

硬件方向其实今天还好，昨天下跌的时候，那些抗跌的方向今天其实还是在继续走趋势的，比如SOC：

比如液冷：

这些都是下跌时候抗跌的方向，那么继续维持多头趋势，这些方向是不能放掉的。

除此以外，AI方向今天行情发散到了应用端。

补涨也是讲究催化的，这次是 Agent（智能体）

OpenAI继Tasks之后，发布第二个Agent应用Operator，Operator将为用户提供餐饮、活动、配送、购物、旅行相关服务，同时在每个类别中提供建议的提示，例如预订餐厅时需要的时间和人数。

炒作的逻辑在于：

无论是智谱，还是OpenAI，又或者豆包等，近期都很快发布 Agent