为什么你总是无法克服交易中的群众心理？
在群众之中，人们将呈现原始的本能，急于采取行动。群众的心理很单纯，但受制于强烈的情绪。例如：恐惧、得意、紧张与欢乐。
群众摆荡于害怕与愉悦之间，或是恐慌与狂喜之间。
一位科学家在实验室里或许十分冷静而理智，但在歇斯底里的市场中，他可能做出一些莫名其妙的决定。不论处身在拥挤的号子，或是在偏远的山顶，群众始终环绕在你的四周。如果让其他人影响自己的交易决策，你已经丧失成功的机会。
对于团队的忠诚，这是军队生存的必要条件，参加工会或许可以帮你保住饭碗。可是，在市场中，没有任何的团体可以保护你。
群众的力量绝对不是你所能够抗衡：不论你多么精明，都不可以尝试与群众争论。你只有一个选择-——加入群众或独立行动。
许多交易者经常觉得异常迷惑，为什么当他们放弃亏损的部位之后，行情总是立即反转。
这是因为群众的成员都受制于相同的恐惧感——每个人都在相同的时间抛出部位，一旦抛售的卖压结束之后，行情除了上涨之外无处可走，市场再度笼罩在乐观气氛中，群众又变得贪婪，又形成新一波的买进热潮。
群众仅有原始的本能，所以你的交易策略应该很单纯。
设计一套致胜的交易方法，并不需要什么高深的学问，如果交易发生不利的发展——立即认赔走路，尝试与群众争论，绝对得不偿失——只要利用你的判断力，决定什么时候加入群众什么时候离开。
面临沉重的压力，你会倾向于放弃独立的自我，这是人类祖先遗留给我们的天性。建立交易部位之后，你会产生一股融入群众而请求庇护的欲望，并因此而忽略客观的交易讯号。
所以，在建立部位而成为群众的一分子之前，你需要发展交易系统与资金管理法则，它们代表你所必须严格遵守的个人理性决策。
在所有的指标当中，MACD指标是少有的可以进行独立判市的指标之一，在实战中起着不可替代的作用。相对于其他指标，MACD属于趋势类指标，一般来说比较稳定，能过滤一般无用的信号，留下最真最纯的买入信号；还可自动定义出股价趋势之偏多或偏空，避免逆向操作的危险。而在趋势确定之后，则可确立进出策略，避免无谓之进出次数，或者发生进出时机不当之后果。此谓大道至简MACD。
一、MACD定义
MACD称为指数平滑异动移动平均线，属于大势趋势类指标。
它由长期均线DEA，短期均线DIF，红色能量柱（多头），绿色能量柱（空头）、0轴（多空分界线）五部分组成。它是利用短期均线DIF与长期均线DEA交叉作为信号。MACD指标所产生的交叉信号比较迟钝，但作为制定相应交易策略使用，效果却比较好。
DIF线：收盘价短期、长期指数平滑移动平均线间的差；
DEA线：指数平滑移动平均线。
简单点来说就是：
（1）当MACD从负数转向正数，是买的信号；
（2）当MACD从正数转向负数，是卖的信号；
（3）当MACD以大角度变化，表示快的移动平均线和慢的移动平均线的差距非常迅速的拉开，代表了一个市场大趋势的转变。
二、MACD实战运用
1、分析指数
如图，当两条线数值位于0轴的下方时，说明目前的大势属于空头市场，投资者应当以持币为主要策略。股市一但步入空头市场，投资者最好的策略就是离场观望。
2、分析个股
如图中所示，在逃顶区域，MACD出现高位死叉，也就是第一个卖点，我们一定要做好减仓的准备！因为在第一个卖点出现之前，多头主力为掩护出货假装向上突破，会做出货前的最后一次拉升，即“虚浪拉升”。此时形成的高点（即卖点）往往是成为一波牛市行情的最高点，所以又称绝对顶，当处于这个位置时，便是卖出的极佳时机。如果此时不能顺利出逃的话，后果不堪设想。
三、MACD判断趋势买卖点
1、零轴下方
1）MACD二次金叉买入，死叉卖出（成功率并不是很高，需要结合其他方法来加强判断，比如成交量，这里只讲解MACD）
股票经历一波下跌之后，指标的两条线运行在零轴的下方，等到二次金叉买入，死叉之后卖出。如下图：
2）零轴下方二次金叉后缩量回调到支撑，且MACD多头趋势不破，买入，涨到前期K线密集区成交量不放大，则卖出，如下图：
2、零轴上方
此时股票往往经历了一波上涨，macd运行在0轴的上方。
1）零轴上方死叉之后，缩量回调到支撑时买入，因为一个股票做“尖顶”的概率很小，往往MACD会在零轴上方再次金叉，既然有这么一个假设前提，那么我们的买点可以设在，股价经历一波上涨之后，macd死叉后，缩量到支撑买入，等后市上涨到前期高点或者压力位的时候，成交量不放大，则卖出。如下图：
如果在前期高点附近，成交量持续放大的就持有。如下图：
3、背离现象分析
如图中所示，股价前期经过大涨之后，MACD开始出现回调，但股价还是在创新高，当股价K线图上的股票走势一直呈向上趋势发展，而MACD指标图形上的成交量走势是一峰比一峰低（图中逃顶区域对应绿柱）， 即为顶背离现象（图中黄色矩形区域）。顶背离现象一般是股价在高位即将反转转势的信号，表明股价即将下跌，一旦出现顶背离的信号，最好不要冒进，及早卖出股票为好。
4、MACD决定卖出时机
当一列火车高速运行时，刹车后要它立即停下来是不可能的，巨大的惯性会使火车继续向前冲一段路程才会停下来。图中MACD出现两次死叉，并且连续两次都是经过前期大幅上涨之后，如果出现这种现象，那么股价将要迎来大幅下跌。如果出现此信号，那么你最好卖出手中持有个股，落袋为安。
四、MACD红绿柱选股技巧
MACD指标是趋势指标，能在一定程度上反映股价会沿着原有趋势运行。而红绿柱则代表多空力量对比。一般来说，红柱越长，做多力量越强；绿柱越长，做空力量越强。但是，红绿柱不可能无限制的放大，也不可能无限制的缩小。
在观察红绿柱收窄情况时，我们还要看柱线所处的位置。红柱由最大开始缩小，甚至向绿柱转换时，此时应出局观望为宜，尤其是股价在高位运行时；若绿柱由最大开始缩小并逐步翻红时，暗示多头开始占据优势，此时可以小仓位的介入。
案例解析：宝莫股份（002476）
宝莫股份在第一次出现MACD曲线金叉时，而柱线由绿开始翻红，这已经暗示多头开始占据优势，而股价已构筑双底进行确认，此时，应小仓位介入。随后，红柱持续扩大运行，表明资金进场做多意愿极强，此时应继续坚定持股信心，仓位较轻的可以适当加仓。
随后，曲线运行到高位，红柱开始收窄，股价也创出8.85的新高，但收出较长的上引线，暗示上方套牢盘压力较大。股价经过连续上涨，已积聚较多的获利盘，一旦做多力量未能有效跟进，很有可能导致近期获利资金出现离场观望现象。
此时，投资者应该提高警惕心理，仓位较重的可适当减仓，规避风险。宝莫股份红柱持续收窄，曲线开始在高位拐头下杀，做空动能进一步加大，此时，要果断减仓，离场观望。果不其然，宝莫股份股价一泻千里，阴跌不止。
案例解析：长川科技（300604）
长川科技在连续下跌过程中，风险得到极大释放，绿柱由持续扩大运行，开始逐步收窄并向红柱转换，多头开始占据优势，但并未完全战胜空头。此时，投资者要格外注意，随着，MACD指标曲线金叉向上展开多头攻击，红柱在零轴上方持续运行，此时，多头完全占据优势，应适当加仓做多。果然，股价从30元一路飙升到74.68.
【注意事项】
若红柱由短到长增强后第一次衰退，则所对应的股价如果是阴阳十字星，那构成阶段性高点的概率很大；若红柱由短到场增强之后第一次衰退，则所对应的股价如果是阴线，那构成性高点概率也很大。
红柱和绿柱一般放大到第5根时，阶段性的顶部和底部的概率较大，此时要提高警惕心理，根据量价关系、股价所处的位置进行综合分析。一般来说，红柱缩小并向绿柱转换时，空头占据优势，同理，绿柱缩小并向红柱转换时，多头占据优势。
五、MACD指标的底背离选股法
底背离是指股价是下跌的，低点一个比一个低，而指标曲线（在这里以MACD指标为例）却是向上的，即一波一波向上走，高点一个比一个高，股价与指标形成明显的背离现象，这种在底部形成的背离叫做底背离。
底背离一般发生在下跌末端，暗示股价有反转向上的迹象，多数是短期的买入时机。其实质是股价经过前期大幅度下跌，风险得到极大释放，开始有资金介入抄底，但是，空头仍占据优势，股价继续惯性下跌，一峰比一峰低，甚至是创出近期新低，但MACD指标曲线并未跟随下行，反而是呈震荡上升趋势，曲线一次比一次高。这暗示市场做多动能逐步高涨，股价随时有反转向上的预期，是不错的买入时机。
案例解析：亚翔集成（603929）
亚翔集成自从创出38.39新高后，走出冲高回落行情，风险得到一定释放。在下跌过程中，中间多次出现小级别的反弹行情，但是，空头力量仍占据优势，并未扭转下跌趋势，股价依旧是惯性下跌，股价一次比一次低，甚至创出18.5的新低。但是，MACD指标曲线并未跟随下行，反而呈现震荡上行趋势。于是，亚翔集成呈现明显的底背离形态。
随着股价风险不断释放，股价被严重低估，资金抄底的意愿越来越强。但是，此时还不是绝佳的买点。因为底部不是一蹴而就的，而是反复筑底夯实的。出于安全考虑，投资者还要耐心等待，等待底部出现持续堆量或者放量的时候，这个时候安全系数较高，投资者可再采取分批逐步介入的操作策略。果然，亚翔集成在创出18.5新低后，出现持续堆量的现象，股价随即反转向上，大涨近83%。
案例解析：证通电子（002197）
证通电子呈空头排列，受多条均线压制，在连续下跌过程中，并未出现明显的抵抗性力量，说明上方压力较大，市场抄底意愿不强。股价一路下跌，一次比一次低，而MACD指标曲线并未跟随下跌，反而呈震荡上行趋势，一次比一次高。于是，证通电子形成明显的底背离形态。
然而，证通电子在创出11.01新低时，红柱形态由持续收窄向突然放大转变，同时，MACD曲线有金叉向上迹象，这说明此时资金抄底意愿极强，股价企稳反弹的概率极大。这个信号就是短期不错的买点。
注意事项
